BO3lEVCTBlIE HHHOBAUIA BEMOHTPAIlo IMPACTO INNOVACION NFLUENCIA DEMOSTRACION MPACT NNOVATION INFLUENCE DÉMONSTRATION MPACT NNOVATION JNFLENCE DEMONSTRATION lmPACTO NOVAÇAO INFLUENCIA DEMONSTRAÇÃO BO3lEVCTBHE VHHOBAUIVi BJIFlVBLIE rEMOHCTPALmF IMPACTO INNOVACION INFLUENCIA DEMOSTRACION MPACT NNOVATION 1NFLUENCE DEMONSTRATION INNOVATION INFWENCE DÉMONSTRATION ACTO INOVAÇAO INFLUENCIA DEMONSTRAÇÃO BO3lEVCTBHE HHHOBALVM BPIVHH 0 E rEMOHCTPALmF IMPACTO NNOVACION NFLUENCIA DEMOSTRACION IMPACT INNOVATION NFLUENCE DÉMONSTRATION SJa IM PACT INNOVATION INFLUENCE DÉMONSTRATION IMPACTO INOVAÇÂO INFLUÊNCA DEMONSTRAÇAO BO3DEICTBOlE VHHOBALV A DEMOHCTPALI MPACTO INNOVACION NFLUENCIA DEMOSTRACION MPACT NNOVATION INFLUENCE DEMONSTRATION IMPACT INNOVATION INFLUENCE DÉMONSTRATION NF ENTCA DEMONSTRAÇAO RESULATS La bonne santé financière d'FC - et son bilan remarquable dans des périodes aussi bien fastes que difficiles - permet à ses clients du secteur privé de créer des opportunités et d'améliorer les conditions de vie dans les régions les plus pauvres du monde. TABLE DES MATIÈRES 1-5 CONCRÉTISER LA VISION DIFC 2 Fiche de performance 4 Créer des opportunités lé où elles font le plus défaut 6-15 ACTIVITÉS ET LE SAVOIR-FAIRE D'IFC 7 Marchés cibles des opérations d'IFC 8 Les trois catégories d'activité d'IFC 12 Les compétences spécialisées d'IFC 14 Létablissement de normes 16-51 LE PERSONNEL ET LES PRATIQUES DIFC 17 IFC en action 18 Méthode suivie par IFC pour mesurer ses résultats 26 Le personnel d'IFC 28 La gouvernance d'IFC 30 Obligation de rendre compte 32 Partenariats 34 La gestion des risques 36 Une action responsable 38 Le cycle d'un projet d'investissement 42 Rapport indépendant d'assurance 45 Déclaration du Panel d'examen par les parties prenantes 46 Performance financière CNTS ER LA VSO F ~IFC F CD0Il CE Q IEPU A S'BI R A IUS 2 Rapport annuel 2012 d'IFC Fiche de performance Concrétiser la vision d'IFC IFC offre à ses clients un menu unique d'investissements et de conseils visant à promouvoir le développement d'un secteur privé viable dans les pays émergents. Mettre à profit cet apport unique, ce qu'elle appelle son « additionnalité », pour maximiser son impact au plan du développement est l'un desfondements de sa stratégie. Ses interventions suivent cinq grandes priorités stratégiques qui lui permettent d'apporter une aide là où elle est la plus nécessaire et la plus utile. Pl)N IEP I. LI ATlU ETA lFE i ~~"I I fiV OPP-ES ARCÉSlCAlXfCilfLESRATlNS lN 3 Fiche de performance Résultats associés aux priorités stratégiques d'IFC Indicateurs Résultats Ex.12 Ex.11 RÉSULTATS AU PLAN DU DÉVELOPPEMENT Projets d'investissement ayant reçu une note élevée (notation du DOTS) 68 % 67 % Projets de services-conseil ayant reçu une note élevée2 72 % 67 % DOMAINES D'INTERVENTION MARCHÉS PIONNIERS Nombre de projets d'investissement menés dans les pays IDA 283 251 Engagements dans les pays IDA (millions) $5864 $4867 Dépenses au titre des services-conseil dans les pays IDA (millions)' $ 122 $ 107 Engagements en Afrique subsaharienne (millions) $2 733 $2150 Engagements dans la région Moyen-Orient et Afrique du Nord (millions) $2 210 $1 603 PARTENARIATS CLIENTS Nombre de projets d'investissement Sud-Sud 41 32 Engagements au titre des projets d'investissement Sud-Sud (millions) $1 515 $1 034 CHANGEMENT CLIMATIQUE Investissements climatiques (millions)' $1 621 $1 671 INFRASTRUCTURE, SANTÉ, ÉDUCATION, ALIMENTATION Engagements dans les secteurs des infrastructures, de la santé, de l'éducation et de l'alimentation' (millions) $3 642 $2 200 MARCHÉS LOCAUX DES CAPITAUX Engagements dans le domaine des marchés des capitaux (millions)0 $9375 $8176 Engagements dans le secteur des micros, petites et moyennes entreprises (millions)2 $6077 $6020 Notes: 1. Notation du DOTS : pourcentage de sociétés clientes dont les résultats au plan du développement sont jugés satisfaisants au 30 juin de l'année considérée, basés sur une moyenne mobile sur les six années suivant l'approbation des opérations (2003-2008 pour l'exercice 12). 2. Les notes des exercices 12 et 11 sont basées sur l'examen des rapports de fin d'exécution soumis respectivement durant les années civiles 2011 et 2010. 3. Les données des exercices 11 et 12 reflètent l'adoption d'une meilleure méthodologie permettant de mesurer les dépenses au titre des services-conseil dans les pays IDA en incluant les projets régionaux. 4. Y compris les investissements dans la maîtrise de l'énergie et les énergies renouvelables. 5. Engagements des départements d'IFc chargés des infrastructures, des télécommunications et des technologies de l'information, du financement infranational, de la santé, de l'éducation et des agroindustries (qui ne couvre pas l'ensemble de la chaîne d'approvisionnement alimentaire). 6. Engagements du département des marchés des capitaux d'IFC, hormis Fonds et Placements priveés. 7. Y compris les MPME qui empruntent directement auprès d'IFC, les institutions financières dont plus de 50 % des entreprises clientes sont des MPME, et tout autre investissement visant spécialement les MPME en tant que principaux bénéficiaires. 4 Rapport annuel 2012 d'IFC Créer des opportunités là où elles font le plus défaut Qui en profite ? IFC et ses clients apportent aux pays en "e **w " * développement de multiples contributions. a a il % , Le succès des clients de la Société peut avoir des tz, retombées dans tous les secteurs de l'économie - - nationale et permettre à de nombreux groupes - - de population, à commencer par les pauvres, , 5 4 5 d'améliorer leur situation. N .1 a a Par l'intermédiaire de ses clients, IFC crée * * des opportunités pour les travailleurs et leurs familles, les collectivités locales, les fournisseurs, Les clients dans lesquels la Les clients dans lesquels la les investisseurs et les clients qui achètent ce Société investit ont procuré Société investit ont octroyé qu'ils produisent. Ses clients procurent à l'État 2,5 millions d'emplois, dont près 23 millions de prêts d'un de 800 000 par le biais de montant total de 201 milliards et aux administrations locales d'importantes fonds de participation et de de dollars à des microentre- recettes fiscales, qui sont autant de ressources placement privés, près de prises et des petites et 450 000 dans les infrastruc- moyennes entreprises. En outre, utilisables pour aider les pauvres. Les clients tures de base, près de 390 000 ils ont alimenté en électricité, peuvent faire appel aux ressources et aux dans l'agroindustrie et la fores- en eau et en gaz près de conseils d'IFC pour arandir ou moderniser terie, et 370 000 dans le secteur 148 millions de clients et fourni manufacturier. 172 millions de branchements leurs installations, améliorer leurs performances • En Inde, IFC a investi dans un téléphoniques. Ils ont également environnementales, renforcer leur gouvernement fonds de placement privé dont fourni des services de santé à les sociétés en portefeuille plus de 12 millions de patients d'entreprise, perfectionner leurs systèmes de emploient près de 12 000 et des services d'éducation à gestion et se rapprocher des normes de personnes qui comptent un près d'un million d'étudiants. nombre croissant de femmes. • En 2011, un client en Chine l'industrie. a alimenté en eau 2,6 millions de Les services-conseil de la Société viennent particuliers et fourni des compléter ses investissements et aident les * de traiemn" eaux usées à 5,5 millions de clients. entreprises et les pouvoirs publics à optimiser • Un client en Tunisie a accru leur impact. Les services fournis aux pouvoirs son portefeuille de microprêts pour le porter à plus de publics vont de l'appui aux réformes du climat 45 millions de dollars et son de l'investissement à la contribution à la portefeuille de prêts aux PME à 1,8 milliard de dollars environ. création et la mise en place de partenariats Au Sri Lanka, un client dIFC public-privé dans le domaine des a fourni des services télépho- infrastructures et d'autres services de base. niques à près de 40 des 18,3 millions d'abonnés du pays. • Au Moldova, les services- conseil de la Société ont aidé à mettre en place un centre de radiologie et d'imagerie diagnostique qui permettra de fournir des soins de meilleure qualité à plus de 100 000 patients par an. 5 co Ir0 ' # > un jri cou' #Àw * l aa NZ i. NZ a IL 8 Les politiques, les procédures Les clients dans lesquels IFC Les projets d'IFC aident à faire L'an dernier, les clients dans et les normes de performance investit ont sensiblement élargi face aux effets du changement lesquels IFC investit ont d'IFC aident ses clients à les débouchés des fournisseurs climatique et à promouvoir une contribué aux recettes renforcer leur impact positif sur locaux, auxquels les clients de la action durable sur le plan publiques à hauteur de près de les populations locales tout en Société dans les secteurs environnemental et social. 22 milliards de dollars, dont plus évitant ou en atténuant les effets manufacturier et des services • Le Programme de finan- de 6 milliards de dollars dans négatifs de leurs activités. ont acheté pour près de cement des énergies durables les secteurs des hydrocarbures • En 2011, un client en 40 milliards de dollars de biens en Russie a aidé à mobiliser et des industries extractives, Azerbaïdjan a dépensé et services. Dans le secteur près de 34 millions de dollars au près de 5 milliards de dollars 7 millions de dollars au titre de agroindustriel, les clients d'IFC titre de 71 projets d'amélioration dans les infrastructures de base programmes de développement ont travaillé avec 3,3 millions du rendement énergétique. Au et près de 3 milliards de dollars de proximité. d'agriculteurs. total, le programme a réduit de dans le secteur des biens • Grâce aux services-conseil • En 2011, un client de la 29,7 millions de dollars les manufacturés. La moitié des fournis par la Société aux Société dans le secteur minier a coûts annuels des entreprises services-conseil de la Société fournisseurs guinéens pour acheté pour plus de 640 millions russes en énergie. vise directement les renforcer leur capacités, les de dollars de biens et services à • Dans le cadre des services- pouvoirs publics. compagnies minières internatio- des fournisseurs locaux. conseil qu'elle fournit aux • Un client d'IFC dans le nales ont signé des contrats • En Inde, la Société a investi établissements semenciers au secteur des hydrocarbures en d'une valeur totale de plus de dans une cimenterie qui a créé Bangladesh, la Société a aidé à Amérique latine a versé près de 4 millions de dollars avec des 300 emplois et aidé à préserver former plus de 22 000 agricul- 2,2 milliards de dollars de taxes PME locales. 7 200 emplois dans sa chaîne teurs et 600 grossistes et détail- et autres redevances publiques. d'approvisionnement et de lants à l'utilisation de semences • En Iraq, un client a versé plus distribution dans l'un des États résistantes au stress et aux de 500 millions de dollars de les plus pauvres du pays. méthodes de production taxes et redevances à l'Etat. • Au Bangladesh, un client durables. Avec son appui, le • Au Libéria, les services- agroindustriel a travaillé avec ministère de l'Agriculture a mis conseil fournis par la Société plus de 10 000 agriculteurs et au point sept nouvelles variétés ont aidé le gouvernement à plus de 45 000 microentre- de semences résistantes au créer le Registre du commerce prises et PME dans sa chaîne stress pour les agriculteurs du Libéria, ce qui a permis de d'approvisionnement. locaux. ramener de 20 jours à six jours le délai moyen de création d'une entreprise. •À Sao Tomé-et-Principe, les services-conseil d'IFC ont aidé l'État à créer un guichet unique pour immatriculer une entreprise, ce qui a réduit de 144 jours à 10 jours le délai moyen de création d'une entreprise. LES ACTIVITÉS ET LE SAVOIR-FAIRE D'IFC L'EXPÉRIENCE D'IFC DANS TOUTES LES RÉGIONS DU MONDE ET PRATIQUEMENT TOUTES LES BRANCHES DACTIVITÉ LUI PERMET D'0FFRIR A SES CLIENTS UN ENSEMBLE D'AVANTAGES SANS PAREIL. 7 Marchés cibles des opérations d'IFC Plus importante institution mondiale de développement dont les activités concernent le secteur privé, IFC intervient dans plus de 100 pays en développement. La Société met à profit les enseignements tirés de l'expérience d'une région pour apporter des solutions aux problèmes d'autres régions. Elle aide également les entreprises locales à mieux utiliser leur propre savoir en saisissant des opportunités dans d'autres pays en développement. Jui 2012 8 Rapport annuel 2012 d'IFC Les trois catégories d'activité d'IFC Les trois catégories d'activité d'IFC PRODUITS D'IFC (services d'investissement, services-conseil PRÊTS e t g e s t i o n d 'a c t i f s ) s e c o m p l è t e n t e t I F C _ c o s e n t _ e s _f i n n c e m e t s _s u pemtetà la Société de mettre ses IFC consent des financements sur permettent àaScééd metessprojet et des prêts aux entreprises connaissances spécialisées de portée pour son propre compte durant une mondiale au service de ses clients dans les période allant généralement de 7 à 12 ans. Elle accorde aussi des prêts pays en développement. à des intermédiaires bancaires, à des Elles lui donnent un avantage sociétés de crédit-bail et à d'autres particulier pour aider le secteur privé à rétrocèdents anresu créer des opportunités dans ces pays : la Si, dans le passé, ses prêts étaient Société peut adapter ses investissements généralement libellés dans la monnaie des grandes nations industrielles, et ses conseils aux besoins de ses clients IFC accorde maintenant la priorité au en utilisant des formules novatrices et montage de produits en monnaie valeur. Son a attirer nationale. Elle a octroyé des finance- créatrices de vlu.Snaptitude àatie Lssrvcsdnetsemtd'F ments dans plus de 50 monnaies d'autres investissements dans ses projets Les services d'investissement dIFC nationales, dont le peso colombien, rappellent fort à propos que les inves- la roupie indonésienne, le tengue du présente des avantages supplémentaires, tisseurs privés peuvent promouvoir le Kazakhstan, le dirham marocain, le car cela lui permet aussi de proposer développement des pays émergents nuevo sol péruvien, le peso philippin, et aider à faire reculer la pauvreté tout le franc rwandais et le kwacha à ses clients de nouvelles sources de en réalisant des bénéfices. zambien. financement et de nouvelles manières Sa vaste gamme de services et de Au cours de l'exercice 12, IFC a de travailler. produits financiers peut contribuer engagé près de 6,7 milliards de à réduire la pauvreté et à stimuler la dollars au titre de nouveaux prêts. croissance à long terme en favorisant le développement d'entreprises viables, en encourageant l'entrepre- PARTICIPATIONS nariat et en mobilisant des ressources Les prises de participation fournissent qui ne seraient pas disponibles en l'appui au développement et le d'autres circonstances. Ses produits capital-développement à long terme financiers sont adaptés aux besoins dont les sociétés privées ont besoin. de chaque projet. La Société fournit Ces investissements offrent du capital de croissance, mais il également la possibilité de soutenir incombe aux intérêts privés de le gouvernement d'entreprise et de mobiliser la majeure partie des finan- renforcer la responsabilité sociale. cements, d'assumer la direction des IFC prend des participations dans opérations et la responsabilité de la des sociétés directement ou par le gestion des activités biais de fonds de participation privés. Au cours de l'exercice 12, la Pendant l'exercice 12, les prises de Société a investi environ 15,5 milliards participation ont représenté près de de dollars dans 576 projets, dont 2,3 milliards de dollars sur le total des près de 6 milliards de dollars dans engagements effectués par la des pays IDA. En outre, elle a Société pour son propre compte. mobilisé près de 5 milliards de dollars En règle générale, IFC prend une à l'appui du secteur privé des pays en participation de 5 à 20 0/o au capital développement d'une entreprise. Elle encourage les sociétés dans lesquelles elle investit à élargir l'actionnariat en procédant à leur inscription en bourse et, par 9 conséquent, à développer les circuits IFC A INVESTI dans les pays IDA et les régions FINANCEMENTS MIXTES des marchés financiers locaux. Elle pionnières. Les emprunteurs dans le investit également par le biais de secteur des infrastructures ont reçu Depuis plus de quinze ans, IFC prêts avec une composante de parti- 41 % du montant total mobilisé. La combine les financements conces- cipation aux bénéfices, de prêts base d'investisseurs de la Société sionnels, qui sont généralement convertibles et d'actions privilégiées. s'est agrandie de onze banques des fournis par les bailleurs de fonds marchés émergents, de trois institu- partenaires, avec ses propres FINANCEMENT DU COMMERCE tions d'aide au développement, d'un ressources pour financer des initia- fonds d'Europe occidentale et d'une tives et produire un impact au plan du Le programme de financement du DANS PRÈS DE banque commerciale du Moyen- développement qui seraient impos- commerce mondial mis en place par 580 PROJETS. Orient. Le portefeuille de prêts sibles à concrétiser autrement. Elle IFC garantit les obligations de syndiqués d'IFC se chiffrait au total a utilisé cette approche dans trois paiement d'institutions financières à 11,2 milliards de dollars pour domaines stratégiquement priori- agréées au titre d'échanges. Il permet LE GTLP A FINANCÉ l'exercice 12. taires : changement climatique, d'accroître le volume des crédits agroindustrie et sécurité alimentaire, commerciaux que les banques FINANCEMENTS STRUCTURÉS et financement des petites et peuvent accorder et de compléter les moyennes entreprises. Depuis financements de ces dernières en Les produits structurés et les produits l'exercice 07, la Société a mobilisé faisant bénéficier de mécanismes titrisés permettent de mettre à la plus de 250 millions de dollars d'atténuation des risques, au cas par disposition des clients d'IFC des auprès des bailleurs de fonds parte- cas, plus de 200 banques réparties financements d'un bon rapport coût- naires, mobilisant plus de 3 milliards dans plus de 80 pays. efficacité qu'ils auraient des difficultés de dollars de ses propres fonds et Au cours de l'exercice 12, les DE TRANSACTIONS a obtenir autrement. Parmi ces auprès du secteur privé. crédits commerciaux se sont chiffrés COMMERCIALES produits figurent les garanties à quelque 6 milliards de dollars, soit DEPUIS 2009. partielles de crédit, les mécanismes plus d'un tiers des fonds engagés par structurés de liquidités, les instru- la Société pour son propre compte. , ments de transfert de risque de porte- Depuis sa création en 2009, le IFC A MOBILISE feuille, les opérations de titrisation et Programme de liquidités pour le les produits financiers islamiques. IFC commerce mondial (GTLP) d'IFC a exploite ses compétences en matière permis de mobiliser 21 milliards de de montages financiers, ainsi que la dollars à l'appui du commerce dans note AAA que lui attribuent les les pays en développement. agences de notation internationales, pour aider ses clients à diversifier PRÊTS SYNDIQUÉS leurs sources de financement, à DE PRÊTS allonger leurs échéances et à Le Programme de prêts syndiqués SYNDIQUS contracter des emprunts dans la d'IFC, le plus ancien et le plus monnaie de leur choix. important programme de syndication DURANT des banques multilatérales de 'EXERCICE 12. SERVICES DE GESTION DES RISQUES développement, est un important DES CLIENTS outil de mobilisation de capitaux au service du développement. Depuis sa IFC fournit des produits dérivés à ses mise en place en 1957, le programme clients pour leur permettre de couvrir a permis de mobiliser plus de les risques associés aux taux 40 milliards de dollars auprès de plus d'intérêt, aux taux de change et aux de 550 institutions financières au titre prix des produits de base. IFC assure de plus de 1 000 projets réalisés l'intermédiation entre ses clients dans dans plus de 110 marchés émergents. les pays en développement et les Durant l'exercice 12, IFC a teneurs de marchés de produits syndiqué 2,7 milliards de dollars de dérivés afin de permettre à ses prêts (prêts B et prêts parallèles), clients d'avoir pleinement accès aux dont 38 % en faveur d'emprunteurs produits de gestion des risques. 10 Rapport annuel 2012 d'IFC pays IDA et 17 % à des états fragiles IFC FOURNIT DES PARTENARIATS PUBLIC-PRIVÉ ou touches par un conflit. SERVICES-CONSEIL IFC aide les autorités nationales à DOMAINES D'INTERVENTION DANS concevoir et mettre en place des partenariats public-privé dans le ACCÈS AUX FINANCEMENTS secteur des infrastructures et d'autres services publics de base. IFC aide à accroître l'offre et à réduire Ses conseils aident les pouvoirs le coût des services financiers pour publics à assurer une croissance les particuliers, les microentreprises PAYS ET À PLUS économique à long terme et à et les PME. Elle s'efforce en priorité DE 630 PROJETS améliorer les conditions de vie dans d'aider ses clients à offrir des EN COURS leur pays en mobilisant la capacité du services financiers diversifiés et à secteur privé à accroître l'accès aux mettre en place l'infrastructure finan- services publics, tels que l'électricité, cière nécessaire pour assurer une l'eau, la santé et l'éducation, tout en croissance durable et créer des LACLURE améliorant leur qualité et leur emplois. À la clôture de l'exercice 12, DE L'EXERCICE 12, efficience. À la clôture de l'exercice 12, Le développement du secteur privé la Société avait un portefeuille de LA SOCIETE AVAIT la Société avait un portefeuille de ne nécessite pas seulement des 245 projets en cours d'une valeur UN PORTEFEUILLE DE 85 projets de partenariat public-privé financements. L'expérience montre totale de 295,7 millions de dollars en cours dans 46 pays, évalués à combien les services-conseil peuvent visant à promouvoir l'accès au crédit quelque 106 millions de dollars. Au contribuer à débloquer les investisse- dans 71 pays. Au cours de l'exerci ce, cours de l'exercice, elle a dépensé ments et à aider les entreprises à se elle a dépensé quelque 63 millions 30 millions de dollars au titre de son développer et à créer des emplois. de dollars au titre de son programme programme de services-conseil, dont IFC aide le secteur privé des pays de services-conseil, dont 64 % dans 55 % dans des pays IDA et 13 % émergents en fournissant des des pays IDA et 16 % dans des états PROJETS dans des états fragiles ou touchés conseils, des solutions pour résoudre fragiles ou touchés par un conflit. par un conflit. les problèmes et des services de VAENOUR formation aux entreprises, aux CLIMAT DE L'INVESTISSEMENT DAN COPAS ACTIVITÉS DURABLES branches d'activité et aux pouvoirsDAS5PY, pbachs d'acti i e et a p oirs IFC aide les pouvoirs publics à mettre D'UNE VALEUR IFC aide les entreprises à adopter publics. Son expérience lui a appris que les entreprises n'ont pas en oeuvre des réformes visant à TOTALE DE des pratiques environnementales et qeulesentreiesn d'in'ent s améliorer le cadre de l'activité écono- 266 MILLIONS sociales, des méthodes de gouver- financiers pour prospérer: il leur faut mique ainsi qu'à attirer et conserver DE DOLLARS. nance et des technologies qui leur anir u r pnviropeeré:glleuere fa des investissements en encoura- donnent un avantage sur la concur- aussi un environnement réglementaire geant le développement de marchés rence. Elle s'emploie à promouvoir la propice à 'entreprenariat et des compétitifs, la croissance et la généralisation de ces pratiques pour conseilssur l'optimisation des création d'emplois. Elle s'efforce en transformer les marchés et améliorer pratiques commerciales. Elle conseille priorité de concevoir et d'encourager les conditions de vie des popula- les autorités nationales et locales sur les réformes réglementaires dans le tions. La Société contribue à les moyens d'améliorer le climat de but de créer un climat favorable aux promouvoir la participation des l'investissement et de renforcer les entreprises et aux échanges commer- DES DÉPENSES femmes à la vie économique, à infrastructures de base. La Société ciaux tout en éliminant les lacunes AU TITRE DE renforcer les capacités des petits aide également les clients dans des cadres juridiques et en remédiant PROGRAMMES DE agriculteurs et des petites entre- lesquels elle investit à améliorer leur aux insuffisances de l'action des prises, et à associer le secteur privé gouvernement d'entreprise et à pouvoirs publics qui freinent - à la recherche de solutions au renforcer leur viabilité, l'investissement. À la clôture de CONCERNAIENT problème du changement climatique. IFC intervient dans plus de l'exercice 12, le portefeuille de la DES PAYS IDA. À la clôture de l'exercice 12, IFC 105 pays et a plus de 630 projets en Société se composait de 129 projets avait un portefeuille de 173 projets cours. Le financement est assuré par en cours dans le domaine du climat d'activité économique viable en la Société, ses partenaires et ses de 1"investissement, répartis dans cours dans 59 pays, d'une valeur clients. Pendant l'exercice 12, les 60 pays et évalués à environ totale de 265,8 millions de dollars. dépenses au titre du programme de 226,7 millions de dollars. Au cours de Au cours de l'exercice, elle a services-conseil se sont chiffrées à l'exercice, IFC a dépensé 57 millions dépensé 48 millions de dollars au près de 200 millions de dollars, soit de dollars au titre de son programme titre de son programme de services- environ 8 % de plus que pour de services-conseil, dont 77 % dans conseil, dont 59 % dans des pays l'exercice précédent. Au total, 65 % des pays IDA et 25 % dans des états IDA et 10 % dans des États fragiles du programme ont bénéficié à des fragiles ou touchés par un conflit. ou touchés par un conflit. 11 Au 30 juin 2012, AMC gérait des LE TAUX DE Nations Unies, de l'Agence des inves- actifs d'une valeur approximative de RENTABILlTÉ tissements d'Abou Dhabi et d'un 4,5 milliards de dollars. Elle gère des fonds public saoudien. ALAC prend fonds au nom d'un large éventail INTERNE DES des participations conjointement d'investisseurs institutionnels, parmi PARTICIPATIONS avec IFC dans un large éventail de lesquels des fonds souverains, des D'IFC EST secteurs en Afrique subsaharienne, fonds de pension et des institutions SUPÉRIEUR A en Amérique latine et dans les de financement du développement. Caraïbes. À la clôture de l'exercice 12, La composition actuelle de son il avait engagé depuis sa création un portefeuille est la suivante: U montant total de 361 millions de FONDS AMC dollars au titre d'investissements. PAR AN EN FONDS DE RECAPITALISATION FONDS DE RECAPITALISATION D'IFC MOYENNE. POUR L'AFRIQUE Le Fonds de recapitalisation d'IFC, Créé durant l'exercice 11, le Fonds de doté de 3 milliards de dollars, se recapitalisation pour l'Afrique, qui est IFC Asset Management Company compose d'un fonds de participation AMC GERAIT doté de 182 millions de dollars, (AMC), filiale à part entière d'IFC, d'environ 1,3 milliard de dollars et DES ACTIFS a pour mission d'investir dans les mobilise et gère des fonds de tierces d'un fonds de créances subor- D'UNE VALEUR DE établissements bancaires commer- parties à l'appui d'investissements données d'environ 1,7 milliard de ciaux jouant un rôle systémique dans les pays en développement et dollars. Lancé en 2009, le Fonds de important en Afrique du Nord et en sur les marchés pionniers. Elle a été recapitalisation contribue à renforcer Afrique subsaharienne. Il compte créée en 2009 pour accroître les les banques qui présentent une parmi ses investisseurs la Banque apports de capitaux à long terme sur importance systémique dans les pays africaine de développement, la ces marchés d'une manière qui émergents en les aidant à faire face Banque européenne d'investis- réponde à ses objectifs de dévelop- aux fléchissements de la conjoncture sement, le Fonds de l'OPEP pour le pement et offre des possibilités financière et économique. Il est 7 développement international, le d'investissement rentable à alimenté conjointement par un inves- A LA CLOTURE Fonds d'Abou Dhabi pour le dévelop- d'autres entités. tissement de 2 milliards de dollars de DE L'EXERCICE 12. pement, la Sumitomo Mitsui Banking AMC investit aux côtés d'IFC et la Banque japonaise pour la coopé- Corporation et la Commonwealth tous ses investissements répondent ration internationale et un investis- Development Corporation. A la aux normes de performance d'IFC. sement d'IFC à hauteur de 1 milliard clôture de l'exercice 12, le Fonds Elle mobilise des fonds auprès de de dollars. À la clôture de avait engagé un montant total de Ellemobiisedes ondsaupès d , as. urel 115 millions de dollars au titre de grands investisseurs institutionnels l'exercice 12, le fonds avait engagé deux inssements au Ghana e qui cherchent à accroître leurs depuis sa création un montant total deux investissements au Ghana et engagements dans les pays de 1,3 milliard de dollars au titre au Malawi. émergents et qui souhaitent tirer parti d'investissements dans 11 banques du portefeuille de transactions d'IFC, commerciales au Bahreïn, au FONDS DE RECAPITALISATION de ses méthodes d'investissement et Honduras, au Malawi, en Mongolie, DES BANQUES RUSSES des rendements supérieurs dont à Oman, en Papouasie-Nouvelle attestent ses antécédents. Au cours Guinée, au Paraguay, aux Philippines, Le Fonds de recapitalisation des des 20 dernières années, le taux de en Serbie et au Viet Nam, ainsi que banques russes, qui est doté de rentabilité interne des prises de parti- dans une banque régionale africaine. 275 millions de dollars, a été lancé en juin 2012 pour investir dans des cipation de la Société a dépassé banques commerciales agréées, 20 % id par an en moyenne. FONDS POUR L'AFRIQUE, L'AMERIQUE des holdings bancaires et autres AMC aide IFC à s'acquitter d'une LATINE ET LES CARAÏBES (ALAC) instruments de placement bancaire de ses principales missions en en Russie qui sont des entités matière de développement : mobiliser Lancé en 2010, le Fonds ALAC privées ou des entités publiques des capitaux supplémentaires à d'IFC, doté d'un milliard de dollars, appelées à être privatisées. Le fonds l'appui d'investissements dans les bénéficie d'engagements de la part a obtenu des engagements d'IFC, du entreprises privées productives des d'IFC, de PGGM (société néerlan- ministère russe des Finances et de la pays en développement. Par ailleurs, daise de gestion de fonds de banque russe Vnesheconombank. AMC renforce l'impact d'IFC dans le pension), de la Korea Investment domaine du développement en Corporation, du Fonds étatique des augmentant le montant et le nombre hydrocarbures de la République des investissements que la Société dAzerbaidjan, de la Caisse commune peut effectuer. des pensions du personnel des 12 Rapport annuel 2012 d'IFC Les compétences spécialisées d'IFC Le rôle primordial que joue IFC AGROINUST RIE ET SECTEUR FORESTIER L'action d'IFC est axée, entre autres, sur les petites et moyennes entreprises, la dans le développement durable L'agroindustrie peut jouer un rôle important microfinance, le commerce et le du secteur privé tient à un dans la réduction de la pauvreté. Le secteur changement climatique. La Société est un avantage distinctif: la agricole assure souvent la moitié du PIB et investisseur de premier plan dans le secteur des emplois dans de nombreux pays en de la microfinance. Elle crée des produits profondeur et l'étendue de développement. C'est pourquoi c'est une novateurs pour venir en aide aux pauvres et connaissances spécialisées priorité stratégique d'IFC. s'attaquer aux grands problèmes de La Société aide le secteur privé à faire développement. Face à la crise financière acquises au cours de plus de face à une demande toujours plus impor- mondiale, IFC réaménage ses investisse- 50 ans consacrés à promouvoir tante et à l'envolée des prix des denrées ments dans le financement du logement et alimentaires sans nuire à l'environnement soutient le développement des marchés des la réussite et l'expansion des et sans faire d'exclus au plan social. Elle capitaux. Durant l'exercice 12, ses engage- entreprises des pays émergents. soutient également les initiatives mondiales ments sur les marchés des capitaux se sont IFC exploite sa connais- pour la production durable de produits chiffrés au total à quelque 3,4 milliards de agricoles de base. Elle propose des dollars, soit près de 22 % des engagements sance des branches d'activité au mécanismes de financement des fonds de de la Société pour son propre compte. niveau mondial pour s'attaquer roulement pour aider ses clients à financer les stocks et les achats de semences, auX prinCipauX problèmneS de d'engrais, de produits chimiques et de développement des années carburant des agriculteurs. Pour faciliter le AUX CONSOMMATEURS venir, parmilesquels lecommerce et réduire les coûts, IFC investit Les services de santé et d'éducation privés à ei,parmi leqesle dans des infrastructures telles que les Lssrie esnée 'dcto né dansdesinfrstrcturs tllesqueles sont essentiels au développement humain et changement climatique, le entrepôts et les chambres froides. Pour économique les services de santé contri- chômage, la sécurité alimentaire promouvoir l'exploitationrer la productivité buent pour beaucoup à améliorer la qualité et la sécurité en matière d'eau. grâce aux transferts de technologie et à de la vie, tandis que l'éducation constitue un l'utilisation optimale des ressources. puissant instrument de réduction de la IFC aide les entreprises à établir des pauvreté et de valorisation du capital humain. références pour une production respon- IFC est le plus important investisseur sable, conformément aux meilleures multilatéral au monde dans ces secteurs. La pratiques applicables. Durant l'exercice 12, Société s'efforce d'améliorer l'accès à des ses nouveaux engagements dans l'agroin- services de santé et d'éducation de qualité dustrie et la foresterie ont dépassé un tout en contribuant au développement de milliard de dollars, soit environ 7 % des secteurs créateurs d'emplois tels que le engagements de la Société pour son tourisme, le commerce de détail et le propre compte. bâtiment. Elle aide à améliorer les normes de qualité et d'efficacité, à faciliter la MA__RCHÉS_FINANCIERS_ diffusion des meilleures pratiques et à créer des emplois pour des professionnels Des marchés financiers solides sont essen- qualifiés. Elle s'attache surtout à aider ses tiels au développement : ils assurent une clients à accroître leur impact au plan du allocation efficace des ressources, créent développement. des emplois et stimulent la croissance Outre les investissements directs qu'elle économique. effectue dans les entreprises citoyennes, La crise économique mondiale a fait elle a également pour rôle de diffuser ses ressortir la nécessité de l'action d'IFC sur les connaissances et ses compétences spécia- marchés financiers. Les petites et moyennes lisées dans les branches d'activité, de entreprises, qui assurent plus de la moitié financer les entreprises de petite taille, de des emplois à l'échelle mondiale, ont vu leurs relever les normes dans les domaines de la lignes de crédit diminuer ou disparaître. Les médecine et de l'éducation, et d'aider ses investisseurs étant restés à l'écart des clients à élargir la portée de leurs services marchés financiers, IFC a pris des mesures pour en faire bénéficier les populations à pour combler le vide. faible revenu. Au cours de l'exercice 12, ses 13 nouveaux engagements dans les secteurs IFC a accru ses activités dans ce secteur, IFC appuie les investissements du des services aux consommateurs et des qui englobe les matériaux de construction, secteur privé dans ces branches d'activité services sociaux ont atteint un montant total les équipements à haut rendement énergé- et fait en sorte que les populations locales d'environ 1,4 milliard de dollars, soit près de tique, les produits chimiques, ainsi que en tirent des avantages concrets. Elle aide 9 % des engagements de la Société pour l'énergie solaire et éolienne. Elle investit également les petites entreprises locales son propre compte. dans des sociétés qui développent de à se développer, collabore avec les popula- nouveaux produits et marchés, qui se tions locales pour améliorer les avantages INFR_______U___RE_ réorganisent ou qui se modernisent afin que procurent les projets au plan du d'être plus compétitives au niveau développement à long terme, et encourage Les infrastructures modernes stimulent la international. la transparence et un bon gouvernement croissance économique, améliorent le La Société privilégie les clients dans ce d'entreprise afin de lutter contre la corruption. niveau de vie et peuvent aider de manière secteur qui sont, ou peuvent être, des Pour l'exercice 12, ses nouveaux engage- cruciale à faire face aux nouveaux problèmes acteurs solides sur les marchés locaux. ments dans le secteur se sont chiffrés au de développement tels que l'urbanisation Dans les pays à revenu intermédiaire, elle total à 491 millions de dollars, soit environ rapide et le changement climatique. apporte de plus en plus son appui aux entre- 3 % des engagements de la Société pour C'est également un domaine dans lequel prises locales de second rang et aux inves- son propre compte. le secteur privé peut apporter une contri- tissements transfrontières. Etant donné que bution importante en fournissant des les industries manufacturières comptent services essentiels à beaucoup de gens, parmi celles quiémettent le plus de , D R tout en respectant les impératifs d'efficacité, carbone, la Société aide ses clients à d'accessibilité financière et de rentabilité. monter et à réaliser des investissements qui Grâce aux technologies modernes de l'infor- Tel est l'objectif d'IFC : promouvoir les contribuent à réduire les émissions de mation et des communications, il est plus projets d'infrastructure privée dont le carbone et la consommation d'énergie. facile aux populations pauvres d'avoir accès modèle d'activité novateur et à fort impact Pour l'exercice 12, les nouveaux engage- à des services et à des ressources. Ces peut être généralisé. ments d'IFC dans le secteur manufacturier technologies accroissent les opportunités IFC aide à élargir l'accès à l'électricité, se sont chiffrés au total à plus d'un milliard ainsi que l'efficacité des marchés et des aux moyens de transport et àl'eau en de dollars, soit près de 7 % des engage- institutions. finançant des projets d'infrastructure et en ments de la Société pour son propre IFC s'emploie à élargir la disponibilité de fournissant aux gouvernements de ses pays compte- ces technologies afin de promouvoir une clients des conseils sur les partenariats croissance économique durable et une public-privé. La Société ajoute de la valeur PE R bonne gouvernance, de renforcer l'inté- gration sociale et de faire reculer la à son action en concevant des partenariats Les branches d'activité qui peuvent exploiter pauvreté. Elle oriente les investissements public-privé et des projets novateurs dans les ressources naturelles sont d'une impor- vers les entreprises privées qui poursuivent des marchés difficiles. Elle atténue les tance cruciale pour bon nombre de pays des activités dans le domaine des infras- risques et exploite ses compétences spécia- parmi les plus pauvres de la planète. Elles tructures de communication et des techno- lisées, notamment pour mettre sur pied des procurent aux économies locales des logies de l'information et qui mettent au montages financiers. Au cours de emplois, des sources d'énergie, des point des technologies respectueuses l'exercice 12, ses nouveaux engagements recettes publiques et un large éventail du climat. dans ce secteur se sont chiffrés à environ d'autres avantages précieux. En Afrique, en La Société aide de plus en plus ses 1,4 milliard de dollars, soit près de 9 % des particulier, les investissements durables et à clients à s'implanter sur d'autres marchés engagements de la Société pour son grande échelle dans ces secteurs peuvent en développement, au-delà de leurs propre compte. avoir des effets très positifs sur le dévelop- frontières nationales. Pour l'exercice 12, pement économique. ses nouveaux engagements dans ce INSTRIES MANUFA CTURIÈRES Le rôle d'IFC dans le secteur des hydro- domaine se sont chiffrés à 247 millions de carbures et des industries extractives dollars environ. Le secteur des industries manufacturières consiste à aider les pays en développement contribue de manière cruciale à la création à réaliser ces avantages. La Société fournit d'opportunités et à la réduction de la des financements et des services-conseil à pauvreté dans les pays en développement. ses clients du secteur privé. Elle aide En général, les clients qui sollicitent les également les autorités nationales à adopter services d'IFC dans ce secteur créent ou des réglementations efficaces et à mieux préservent davantage d'emplois que ceux gérer ces branches d'activité d'un bout à de tout autre secteur. l'autre de la chaîne de valeur. 14 Rapport annuel 2012 d'IFC L'établissement de normes LES NORMES DE PERFORMANCE D'IFC membres de l'Organisation de coopération Les huit normes de performance d'IFC et de développement économiques font font partie intégrante de son Cadre pour une Besoins grandissants en ressources référence aux Normes de performance dans action durable (voir page 36), qui a été mis à naturelles, croissance démographique, dispa- leurs opérations. Des pays comme le jour à l'issue de dix-huit mois de consulta- rités économiques et changement climatique Bangladesh, le Canada, la Chine et le Viet sont quelques-uns des défis qui exigent une Nam utilient les normes d'IFC pour réfléchir tions. Les normes actualisées sont entrées action stratégique du secteur privé. aux moyens d'encourager les entreprises - en vigueur le 1 janvier 2012. On trouvera IFC estime que les activités économiques en particulier dans les secteurs financier et de plus amples informations à l'adresse durables ont un impact positif sur le minier - à adopter des pratiques viables. http://www.ifc.org/performancestandards. développement tout en aidant les entre- prises à saisir les opportunités de crois- sance et d'innovation dans un monde en évolution rapide. Ses normes de perfor- mance définissent les rôles et responsabi- lités qui incombent à ses clients pour gérer leurs projets de manière durable. Ces normes aident les entreprises à identifier les risques et leurs effets poten- tiels. Elles leurs permettent aussi de trouver des solutions qui soient bonnes à la fois pour les affaires, pour les investisseurs, pour l'environnement et pour les populations locales. Cela peut consister à réduire leurs coûts grâce à l'amélioration des rendements ET DES EFFETS ENVIRONNEMENTAUX ET SOCIAUX FORCÉES énergétiques, à accroître leur chiffre d'affaires et leur part de marché en offrant des produits et services écologiquement et socialement valables, ou à s'employer vigou- reusement à améliorer les relations entre les parties prenantes. Ces normes aident à améliorer les condi- MAIN-D'ŒUVRE ET CONDITIONS DE TRAVAL PRÉSERVATION DE LA BIODIVERSITÉ ET GESTION tions de vie des populations des pays en DURABLE DES RESSOURCES BIOLOGIQUES développement en contribuant à des condi- tions de travail plus sûres, à une eau plus propre et à une plus grande mobilisation des communautés. Le portefeuille d'IFC met en lumière la corrélation entre les résultats financiers et une solide performance environnementale UTILlSATION EFFICIENTE DES RESSOURCES et sociale. Les clients de la Société en sont ET PREVENTION DE LA POLLUTION PEUPLES AUTOC-TONES également conscients. Dans une enquête récente, 93 % de ses clients ont indiqué que les normes environnementales et sociales d'IFC servaient leurs intérêts commerciaux à long terme. Depuis leur entrée en vigueur en 2006, les normes de performance d'IFC sont SANTÉ, SORETÉ ET SÉCURITÉ PATRIMOINE CULTUREL devenues une référence reconnue dans le monde entier en ce qui concerne la gestion des risques environnementaux et sociaux dans le secteur privé. En outre, 15 institutions européennes de financement du développement et 32 agences de crédit à l'exportation de pays 15 AGRICULTURE DURABLE domaines des conditions de travail, de la IFC aide à promouvoir le gouvernement sécurité et de la biodiversité. La Société met d'entreprise auprès des responsables de La manière dont les entreprises utilisent au point une carte mondiale qui permettra l'action publique, des organismes de les terres, l'eau et les autres ressources de localiser, pays par pays, les risques réglementation, de grandes organisations naturelles, tout en procurant des emplois et environnementaux et sociaux qui pèsent sur d'administrateurs de sociétés et des médias des produits alimentaires qui répondent aux 150 produits de base. spécialisés. Elle aide également à mettre au besoins d'une population grandissante, peut point des outils et produits adaptés aux être déterminante pour les générations GOUVERNEMENT D'ENTREPRISE besoins de ses clients en la matière. futures. IFC collabore avec ses clients et ses IFC se fait une priorité d'aider ses clients partenaires pour promouvoir une agriculture dans le secteur privé des pays en dévelop- Les Principes d'Équateur durable. Elle aide à forger un consensus pement à améliorer leur gouvernement mondial autour du principe d'une production d'entreprise. durable en améliorant les normes qui Elle dispense des conseils sur les Les normes d'IFC sont à l'origine des régissent la production, la transformation et pratiques exemplaires pour encourager les Principes d'Equateur, un cadre de la commercialisation des produits de base. conseils d'administration à adopter des gestion des risques environnementaux La Société aide à organiser des tables méthodes plus rationnelles, pour renforcer et sociaux appliqué par 77 institutions rondes sur les produits agricoles, telles que les droits des actionnaires et pour améliorer financières à travers le monde. la Table ronde pour la production durable la gestion des risques et la diffusion de d'huile de palme, initiative lancée en 2004. l'information. Elle conseille également les Dans le cadre d'une collaboration avec organismes de réglementation, les marchés l'Association des producteurs d'huile de boursiers et d'autres acteurs qui souhaitent palme de l'Indonésie, Unilever, HSBC, améliorer le gouvernement d'entreprise. Elle WWF, Oxfam et d'autres participants, de étoffe ses programmes dans ce domaine l'huile de palme certifiée durable a été mise dans les régions mal desservies, notamment sur le marché pour la première fois en en Afrique, en Amérique latine et en Asie novembre 2009. Depuis lors, plus de du Sud. 5,7 millions de tonnes d'huile de palme - Grâce à son expérience, IFC peut soit près de 11 % de l'offre mondiale - ont adapter les principes internationaux aux été certifiées. réalités du secteur privé dans le monde en Les normes environnementales et développement. C'est pourquoi les banques sociales d'IFC aident les entreprises à de développement et d'autres investisseurs produire de manière responsable tout en opérant dans les pays émergents se améliorant leur performance. Par exemple, la tournent maintenant vers la Société pour Société a collaboré avec TechnoServe, une qu'elle leur indique la voie à suivre en organisation non gouvernementale, pour matière de gouvernement d'entreprise. aider des milliers de producteurs de café IFC intervient dans ce domaine de éthiopiens à accroître leurs recettes en diverses manières, notamment grâce à la améliorant la qualité et le volume de leur mise au point d'une méthodologie de production. gouvernement d'entreprise qui permet Avec l'aide d'IFC, les coopératives de d'évaluer les risques et les opportunités. Les café éthiopiennes ont réduit leur consom- institutions qui financent le développement mation d'eau et amélioré la gestion des eaux considèrent cette méthodologie comme le usées. Le café produit par 49 coopératives plus perfectionné des systèmes de ce type, avec l'appui de TechnoServe a reçu le label et 29 institutions travaillant dans quelques- « durable », ce qui a permis à celles-ci de uns des marchés les plus difficiles mettent devenir des fournisseurs de Starbucks. En actuellement en place un modèle commun appliquant des normes de durabilité plus de gouvernement d'entreprise basé sur rigoureuses, les coopératives ont pu élargir cette méthodologie. leurs débouchés et relever le prix de Par ailleurs, dans le cadre des projets leur café. régionaux qu'elle mène dans les pays en IFC collabore avec ses clients dans le développement et du Forum mondial sur le secteur agricole pour renforcer les chaînes gouvernement d'entreprise, un fonds d'approvisionnement, notamment dans les fiduciaire financé par plusieurs donateurs, 躍 17 Ehistoire d'IFC montre qu'elle tire des leurs conditions de vie en catalysant les moyens nécessaires à une enseignements de son expérience et croissance solidaire et durable affronte de nouveaux défis. Ses services ' En mobilisant d'autres sources de financement pour financer le dévelop- sont mieux placés que jamais pour pement de l'entreprise privée optimiser son impact sur le . En favorisant le développement de marchés ouverts et concurrentiels développement. Plus de la moitié de dans les pays en développement l'effectif d'IFC est basée dans les pays en . En appuyant les entreprises et les autres partenaires du secteur privé là développement, à proximité des clients et où le besoin s'en fait sentir des communautés desservis. De même, . En aidant à générer des emplois productifs et à fournir des services l'effectif n'a jamais été aussi diversifié, essentiels aux populations pauvres près des deux tiers des agents venant de et vulnérables Pour atteindre son objectif, IFC pays en développement. offre des solutions qui peuvent avoir 'ý"IF C un impact au plan du développement et revêtent la forme d'interventions au niveau des entreprises (investisse- ments directs, services-conseil et La culture institutionnelle d'une organi- Asset Management Company). En sation détermine fondamentalement même temps, la Société s'efforce de son aptitude à produire des résultats promouvoir une action collective et à relever de nouveaux défis. « IFC mondiale, de renforcer les structures en action » représente une manière de gouvernance et l'établissement de d'être, de définir et de consolider la normes, et d'oeuvrer à la mise en culture et la marque de la Société, et place de cadres propices à l'activité une manière d'assurer la participation économique. de ses agents à tous les niveaux et dans toutes les régions, pour donner à la direction les informations néces- IFC aide ses clients à réussir dans saires à la prise de décisions. « IFC en un monde en mutation action », c'est aussi l'expression de la . Des affaires profitables sont vision, des valeurs fondamentales de durables et la durabilité est profitable l'institution, de sa raison d'être et de pour les affaires son mode de fonctionnement. Une IFC, une équipe, un but La diversité a une valeur ajoutée Il faut Suvrer en partenariat pour créer des opportunités Chacun doit avoir une chance . Un savoir mondial, un savoir-faire d'échapper à la pauvreté et d'avoir local une vie meilleure. Uinnovation est un risque à prendre Il faut tirer les leçons de l'expérience ' Travailler intelligemment et dans la bonne humeur Excellence, conviction, intégrité, . Aucun horizon n'est trop éloigné travail en équipe et diversité. ou trop difficile à atteindre Offrir aux populations la possibilité e ;ýc ut e l) d'échapper à la pauvreté et d'améliorer Excellence C- , ir I 'eg,ity 7ýar--k 1),versity 18 Rapport annuel 2012 d'IFC Méthode suivie par IFC pour mesurer ses résultats Il est indispensable de mesurer les résultats vérifier si les résultats attendus se matérialisent avec le temps. obtenus par IFC pour vérifier si sa stratégie Les objectifs de développement fonctionne - et si elle atteint les populations d'IFC ont fait l'objet de commentaires et les marchés qui ont le plus besoin de son positifs de parties prenantes extérieures lors d'une rencontre aide. d'information organisée en septembre Le système de mesure des résultats l'an dernier. À partir de leurs recom- d'IFC permet de guider la stratégie et le mandations, la Société a modifié certains objectifs et indicateurs. Elle processus décisionnel de la Société. Il a également procédé à des ajuste- comprend trois composantes se renforçant ments pour tenir compte du bilan mutuellement: les objectifs de dévelop- des deux années d'expérimentation, et continue de réfléchir à la manière pement d'IFC, un système de suivi destiné d'intégrer d'autres priorités de son à mesurer les résultats au plan du dévelop- Les objectifs de développement d'IFC travail - par exemple le climat de sont les résultats que la Société attend l'investissement - sans rendre ses des projets qu'elle a signés ou engagés opérations trop complexes. et l'impact de ses activités. Outre les résultats du point de vue de l'extension du rayon Face aux craintes suscitées par le au plan du développement, IFC cherche aussi d'action et d'accès et d'autres fait que ces objectifs pourraient privi- à déterminer sa valeur ajoutée, c'est-à-dire les éléments de développement tangibles légier les projets qui touchent des devant être apportés par les projets populations importantes aux dépens avantages et les gains spécifiquement associés durant leur cycle de vie. des projets portant sur de petits pays à sa participation à un projet. Certains de ces objectifs sont où l'environnement des affaires est Grâce à cette démarche réfléchie et encore en phase d'expérimentation, plus difficile, IFC expérimente une systématique, IFC est à même de suivre mais ils sont de plus en plus employés méthode qui pourrait être utilisée comme outil de gestion stratégique. pour appliquer une pondération l'avancement de ses projets durant tout leur Pour formuler leurs stratégies appropriée aux projets concernant cycle de vie et d'intégrer les enseignements 2013-2015 par exemple, la plupart des pays plus petits et plus pauvres. tirés de ses activités afin de mieux définir ses des départements dIFC ne se sont En outre, pour déterminer dans pas contentés de définir des objectifs quelle mesure l'augmentation du rayon objectifs futurs et concevoir ses projets. Cette concernant les engagements d'inves- d'action d'une entreprise cliente peut manière de faire procède de la volonté d'IFC tissement et les activités de conseil. être attribuée à IFC, des règles de d'être pius attentive aux résultats et d'accroître Ils ont aussi examiné les objectifs de contribution sont surveillées dans des développement d eIFo. fiches de performance par dépar- sa transparence et sa responsabilité vis-à-vis 'autre intérêt des objectifs est tement, conjointement à l'utilisation des différentes parties prenantes. d'avoir encouragé le personnel à des objectifs de développement d'IFC décloisonner le travail entre les diffé- à titre expérimental. Ces règles sont r déoison reetv e t r les dfondées en partie sur l'importance rents départements et domaines relative des investissements de la d'intervention des services-conseil, en Société et sur leur type particulier - adoptant des approches transversales s'il s'agit de prêts ou de participations, et globales pour améliorer l'impact de par exemple. la Société sur le développement. Deux des objectifs en phase Les objectifs de développement d'expérimentation ont été validés d'IFC n'ont pas vocation à couvrir pour une mise en oeuvre intégrale tous les projets. Il est néanmoins pendant l'exercice 13 : celui sur la entendu que, pour pouvoir servir santé et l'éducation, et celui sur les d'outil de gestion stratégique, ils services financiers. Par ailleurs, doivent s'appliquer à une part impor- IFC a entrepris de définir des critères tante des activités de la Société. IFC spécifiques pour l'objectif sur la vise à ce que ces objectifs couvrent croissance économique. D'autres la plupart d'entre elles. Ses systèmes objectifs devraient être lancés durant de suivi-évaluation lui permettront de l'exercice 14. 19 faire certifier par un cabinet extérieur. Avec Les objectifs de développement l'introduction cette année d'un cadre DOTS d'IFC pour le Programme de financement du commerce mondial, la Société est la 1: Agroindustrie première organisation à commencer à Accroître ou améliorer les possibilités de mesurer les résultats du financement du pratiques agricoles durables commerce au plan du développement, non seulement au niveau des programmes, mais 2: Santé et éducation aussi au niveau des projets. Améliorer les services de santé et Pour les services-conseil, le DOTS couvre d'éducation tous les projets qui sont actifs, terminés ou en attente, remontant jusqu'à l'exercice 06. 3: Services financiers Les évaluations de l'exercice 1 2 sont basées Accroître l'accès aux services financiers sur l'examen de 166 rapports d'achèvement pour les particuliers, les microentre- présentés en 2011, dont 133 ont pu être prises et les PME clientes IFC utilise son Système de suivi des réalisa- évalués. La moyenne glissante est fondée tions au plan du développement (DOTS) sur l'examen de 529 rapports d'achèvement 4: Infrastructure pour évaluer l'impact de ses investissements présentés entre les années civiles 2009 et Accroître ou améliorer les services et de ses services-conseil sur le dévelop- 2011, dont 414 ont été évalués. Les projets d'infrastructure pement. Le DOTS est le plus important n'ayant pas pu être évalués du point de vue 5: Croissance économique dispositif de mesure de ces résultats qui de leur efficacité concernant le dévelop- Augmenter la valeur ajoutée par les existe parmi les différentes institutions pement soit ne comportaient pas de clients d'IFC à leur économie nationale financiéres internationales travaillant à contacts avec les clients, soit n'avaient pas développer le secteur privé, réalisé leurs résultats et leurs effets à la date 6: Changement climatique Pour les services d'investissement, le des évaluations. Réduire les émissions de gaz à effet DOTS couvre, après certaines exclusions, de serre 1 535 sociétés sous supervision. Ce rapport concerne les 668 investissements sur les quelque 720 approuvés entre 2003 et 2008 qui ont atteint un régime de croisière suffisant pour être évalués et qui sont suffi- samment récents pour être pertinents. Les évaluations de l'exercice 12 correspondent aux données et performances des clients d'IFC pour 2011. Chaque année, la cohorte d'investissements examinés glisse d'un an. Le rapport examine également la portée actuelle de tous les investissements en cours du portefeuille d'IFC. Les indicateurs du champ d'action mesurent le nombre de personnes touchées par les clients d'IFC ou Une évaluation systématique des résultats la valeur monétaire pour certaines parties prenantes, indépendamment de la taille de est essentielle pour permettre à IFC damé- l'investissement d'IFC. liorer l'impact sur le développement de ses Le DOTS ne couvre généralement pas investissements et de ses services-conseil certains projets, notamment ceux qui en intégrant dans ses projets et sa stratégie prolongent des projets existants, les projets les enseignements tirés du passé. Les segmentés et certains produits financiers évaluations mettent en évidence les facteurs comme les émissions de droits de de succès ou d'échec des projets et aident souscription. ainsi la Société à comprendre ce qu'elle doit IFC a été la première banque multila- faire - ou ne pas faire - pour mener à bien térale de développement à rendre compte sa mission. des résultats au plan du développement Auparavant, les évaluations portaient sur pour l'ensemble de son portefeuille et à les les services-conseil. IFC est en train de 20 Rapport annuel 2012 d'IFC mettre en oeuvre une nouvelle Méthode utilisée par IFC pour suivre stratégie englobant également les les résultats projets d'investissement, de manière à en retirer un maximum d'enseigne- Le DOTS permet de suivre en temps réel les résultats ments. La nouvelle stratégie tourne produits tout au long du cycle du projet. Au début d'un autour de quatre principaux axes: projet, les services d'IFC déterminent des indicateurs 1) présenter de manière crédible appropriés, assortis de données de référence et l'impact des actions d'IFC sur le d'objectifs de résultats. Ils suivent les progrès en développement ; 2) comprendre menant des activités de supervision, ce qui leur permet comment maximiser l'efficacité des d'assurer la prise en compte immédiate des interventions d'IFC ; 3) fournir aux informations en retour au niveau des opérations, clients et aux partenaires des infor- jusqu'à la clôture du projet. mations utiles sur le marché ; et Le présent rapport indique la notation du DOTS, 4) échanger des connaissances avec c'est-à-dire le pourcentage des investissements ayant les acteurs extérieurs. Les résultats des opérations d'inves- obtenu une note élevée (moitié supérieure de l'échelle La nouvelle stratégie s'intéressera tissement d'IFC au plan du dévelop- d'évaluation), pour l'ensemble de la Société ainsi que plus particulièrement aux effets du pement sont restés essentiellement par région, par branche d'activité et par domaine travail d'IFC sur la réduction de la stables pendant l'exercice 12, après d'intervention. pauvreté, que les outils de suivi ne un recul l'an dernier dû principa- Pour les investissements, la notation DOTS globale permettent généralement pas lement à la crise financière mondiale est la synthèse de quatre grands domaines de de cerner. et européenne et aux événements performance (les performances financières, IFC réalise des autoévaluations survenus au Moyen-Orient et en économiques, environnementales/sociales et les formelles de l'ensemble de ses Afrique du Nord. La note globale, répercussions plus globales sur le développement opérations depuis 2005, et continue 68 %, continue d'être supérieure à du secteur privé), réalisée à partir d'indicateurs d'investir régulièrement dans ses l'objectif à long terme d'IFC, à savoir normalisés spécifiques à chaque branche d'activité, activités d'évaluation. Des évaluations 65 %. en comparant les résultats attendus et obtenus. Pour sont conduites à l'échelon des projets, Les notes régionales et secto- obtenir une notation élevée, un projet doit contribuer des programmes et/ou des thèmes, rielles sont restées quasiment de façon positive au développement du pays hôte. ainsi qu'au niveau des installations stables. Les taux de succès dans les Pour les services-conseil, la notation DOTS globale financées par des donateurs, au niveau pays IDA sont passés à 65 %, en ou note d'efficacité du développement fait la synthèse des pays et au niveau des régions. hausse par rapport aux 59 % du de la pertinence stratégique globale, de l'efficience et de La plupart des évaluations sont dernier exercice, en grande partie l'efficacité des projets telle que mesurée parleurs effectuées par des experts extérieurs grâce aux meilleures performances sousla spervsio dèvluaturs des projets IDA mis en oeuvre en Asie produits, leurs réalisations et leurs impacts). Lors de sous la supervision d'évaluateurss A in en l'achèvement des projets, les résultats attendus sont spécialisés membres du personnel Orient et Afrique du Nord. Lenviron- comparés aux résultats obtenus. Certains résultats - d'IFC, et font appel aux meilleures nement des affaires est difficile dans les produits à moyen terme et l'impact à long terme - pratiques connues. Les évaluations les pays IDA, c'est pourquoi la ne sont pas toujours connus lors de l'achèvement des sont planifiées et mises en oeuvre en Société associe souvent des projets mais peuvent être examinés plus tard. partenariat avec le personnel de la services-conseil à ses investisse- Société, et intégrées à la conception ments. Il a été démontré que cette des projets et des programmes, le association augmentait les chances plus possible en amont de leur cycle d'obtenir de bons résultats au plan de vie. du développement. La nouvelle stratégie d'évaluation Bien que les notes régionales aient complète le travail du Groupe globalement peu évolué, certaines indépendant d'évaluation (IEG, voir variations ont été enregistrées. Les page 30), qui rend compte direc- résultats au plan du développement tement au Conseil d'administration dans les marchés des capitaux se sont d'IFC et fournit ses propres évalua- améliorés en Afrique subsaharienne et tions et enseignements. Les évalua- en Asie du Sud. Dans la première tions de l'IEG intègrent les résultats région, l'amélioration est imputable à des activités de suivi-évaluation d'IFC. une approche-programme plus straté- Le personnel de la Société chargé des gique dans ce secteur. Dans les deux évaluations travaille en étroite collabo- régions, les notes ont baissé dans les ration avec l'IEG pour discuter des industries manufacturières. En Asie du programmes de travail, échanger des Sud, ce secteur a été touché par le informations et coordonner les efforts ralentissement économique en Inde, dans toute la mesure du possible. qui a réduit les revenus des clients. 21 En Europe et en Asie centrale, la téléphoniques, soit 20 % du total note des projets en Asie centrale a d'IFC. Mieux comprendre les mécanismes sensiblement progressé - de Les notes par branche d'activité de la création d'emplois 29 points de pourcentage -, ce qui a sont restées à peu près stables. Les relevé aussi les résultats pour les changements les plus marqués ont IFC a entrepris une étude destinée à mieux com- pays IDA. Cette amélioration est due concerné la branche Télécommunica- prendre les mécanismes par lesquels le secteur privé principalement à un meilleur ciblage tions, médias et technologies ainsi crée des emplois. Ses conclusions seront utilisées pour stratégique. Les notes se sont aussi que la branche Hydrocarbures et l'élaboration de sa stratégie de développement du stabilisées dans la région Moyen- industries extractives, où les notes secteur privé. Elles seront aussi prises en compte dans Orient et Afrique du Nord, pour ont baissé. Dans la première, le taux l'édition 2013 duRapportsur le développement dans l'essentiel grâce aux bons résultats de succès a diminué de 8 points pour le monde publié par le Groupe de la Banque mondiale, dans les industries manufacturières, passer à 56 %, tandis que dans la consacrée cette année àl'emploi. les services et les marchés des deuxième, il a accusé une baisse de On sait certaines choses sur la création d'emplois, capitaux. Néanmoins, les incertitudes 14 points pour descendre a 69 mais il reste des zones d'ombre sur ce qui marche le politiques et économiques dans la À l'intérieur de la branche mieux dans telle ou telle situation. Par exemple, quels région continuent de peser sur les Télécommunications, médias et mieu dans loeestion. darexm, els résultats financiers des clients, en technologie, les résultats ont fléchi le particulier en Égypte et en Tunisie. plus dans la région Asie de l'Est et ment des chaînes d'approvisionnement, amélioration Les notes des projets dans la Pacifique et en Asie du Sud, ce qui de l'accès aux financements, infrastructures ou climat région Asie de l'Est et Pacifique ont s'explique par le caractère plus risqué de l'investissement - ont le plus de chances d'avoir progressé en raison des meilleurs des investissements de type capital- davantage de répercussions sur la création d'emplois? résultats obtenus par les nouveaux risque dans l'informatique. Dans la Quels effets ces différentes activités ont sur les diffé- projets relatifs aux marchés des branche Hydrocarbures et industries rents groupes sociétaux, tels que les femmes, les jeunes capitaux mis en œuvre aux Philippines, extractives, les faibles taux de succès ou encore les pauvres ? et de l'amélioration des résultats des des nouveaux projets - et le fait que Les résultats seront disponibles en décembre 2012. projets en cours dans les industries des projets ayant obtenu de bons Voici quelques conclusions préliminaires manufacturières, l'agroindustrie et les résultats sont sortis de la cohorte services en Chine. - en Afrique subsaharienne et en Les entreprises se heurtent à 4 principaux Dans la région Amérique latine et Amérique latine ont tiré les résultats obstacles qui gênent la création d'emplois: Caraübes, les résultats au plan du vers le bas. eéveloppemense sont améliorés au Malgré cela, les clients de ces • Accès auxfinancements - en particulier pour les déelopp rement se branches d'activité ont poursuivi leur microentreprises et les PME. l'économie des États-Unis. Toutefois, expansion en termes de populations • Accès aux infrastructures - en particulier à certains projets en phase de desservies. Les clients d'IFC dans la une alimentation électrique fiable dans les pays les cemrrta dans ojes p de branche Hydrocarbures et industries moins riches. l'extraction et des services financiers extractives ont réalisé environ Climat de l'investissement - des législations et des ont rencontré des difficultés spéci- 22 millions de raccordements au gaz' réglementations compliquées et coûteuses peuvent fiques aux projets, qui ont entraîné une une progression de près de 30 % gêner la création et l'expansion des entreprises. e a e o an en un an. Ces clients ont généré Formation et compétences - les entreprises ne légère baisse de performance globale. 6 milliards de dollars de recettes trouvent pas toujours à embaucher une main dœuvre Les clients d'IFC ont continué fiscales, plus que les clients des d'avoir un impact important sur le autres branches, et ont procuré plus ayant les qualifications recherchées. développement dans les populations de 100 000 emplois. desservies. En Afrique subsaharienne, Les emplois indirects créés ont Limpact indirect des entreprises clientes d'IFC le nombre d'agriculteurs touchés a peut-être été beaucoup plus peut être important, mais difficile à mesurer: progressé de près de 50 % durant nombreux. Plusieurs études réalisées l'année civile 2011 pour atteindre par IFC ont montré que les emplois Les clients d'IFC ont procuré directement 2,5 millions 380 000, soit 20 % du total d'IFC. En indirects - dans la chaîne d'approvi- d'emplois en 2011. Europe et en Asie centrale, le nombre sionnement ou le réseau de distri- • Toutefois, les effets indirects de leurs activités de prêts à des microentreprises et bution - étaient souvent un multiple peuvent être étendus - par exemple, chaque emploi des PME est passé de 1,1 million à du nombre d'emplois directs fournis. dans une compagnie minière aurifère cliente d'IFC au 2,6 millions. En Asie, il est passé de Une étude d'un client d'IFC au Ghana Ghana contribue à l'existence de 28 autres emplois 3,4 millions à 11 millions. Dans la a montré que chaque emploi procuré dans le reste de l'économie. région Amérique latine et Caraibes, par un client dans l'industrie minière • Ces gains indirects varient selon le pays et la branche 13 millions d'usagers ont été contribuait à l'existence de 28 emplois d'activité. raccordés à l'eau courante, un chiffre dans le reste de l'économie. Pour plus d'informations sur cette étude, consulter en augmentation de 37 % par rapport Les taux de succès ont augmenté le site: www.ife.org/jobereation. à l'an dernier. Au Moyen-Orient et en pour les projets des branches Afrique du Nord, les clients d'IFC ont Marchés des capitaux et Fonds grâce réalisé 17 millions de raccordements aux meilleurs résultats enregistrés 22 Rapport annuel 2012 d'IFC dans les projets existants du porte- passés à 3,3 millions. Le nombre de le plan des populations touchées, les feuille évalué. Ce phénomène microcrédits accordés est passé industries manufacturières, l'agroin- pourrait s'expliquer par le renfor- quant à lui de 8 millions à 20 millions. dustrie et les services ont fourni plus cement de la surveillance de la Les projets dans la branche d'un million d'emplois, dont environ sphère bancaire - au moins en Agroindustrie et foresterie ont 30 , sont allés à des femmes. Les Europe - suite à la crise. L'amélio- amélioré leurs résultats dans la ration des résultats des banques plupart des régions. La note a clients ont également desservi s'est traduite par le quasi doublement progressé pour la branche Industries 12 millions de patients supplémen- du nombre de prêts aux PME manufacturières, principalement du taires cette année, soit une accordés par les clients d'IFC, ainsi fait des projets en Asie de l'Est. Sur augmentation de près de 70 %. Exemples d'indicateurs spécifiques évalués Catégorie de résultats Indicateurs généraux et benchmarks au regard des objectifs Résultats financiers Rendement pour les entités financières, Rendement du capital investi, retour sur par exemple rendement financier égal ou l'investissement, projets exécutés dans les supérieur au coût moyen pondéré du capital délais prévus et sans dépassement de coûts Résultats économiques Rendement pour la société, par exemple Rendement économique du capital investi, taux de rentabilité économique égal ou nombre de raccordements à des services supérieur à 10 % ou moyenne pondérée de base, volume des prêts aux petites entreprises, du coût du capital nombre de personnes employées, montants des versements au titre des taxes et impôts Performance environnementale Le projet est conforme aux Normes de Systèmes de gestion environnementale et sociale, et sociale performance d'IFC niveaux d'effluents ou d'émissions, programmes de développement de proximité Impact sur le développement Le projet contribue à renforcer le secteur Effets de démonstration (d'autres entreprises du secteur privé privé au-delà de l'entreprise directement adoptent la nouvelle approche, le nouveau produit concernée par le projet ou le nouveau service), constitution de liens avec d'autres sociétés privées, amélioration du gouvernement d'entreprise Exemples d'indicateurs spécifiques Catégorie de résultats Indicateurs généraux et benchmarks évalués au regard des objectifs Pertinence stratégique Impact possible sur l'économie locale, Alignement sur la stratégie du pays régionale et nationale Efficience Retour sur l'investissement dans des activités Rapports coût-avantage, projets exécutés dans de services-conseil les délais prévus et sans dépassement de coûts Efficacité Produits, réalisations et impact. Le projet Amélioration des activités, concrétisation des contribue à améliorer la situation du client, opportunités d'investissement, création d'emplois, des bénéficiaires et du secteur privé accroissement des revenus des bénéficiaires, en général réduction des coûts résultant des réformes 23 d'autres composantes du Groupe de la Banque mondiale, ont accompagné Les services-conseil face 56 réformes dans 33 pays en 2011 à la crise alimentaire mondiale (33 dans 20 pays IDA, 15 dans 9 régions fragiles ou touchées par Les services-conseil constituent un élément important un conflit). de la riposte d'IFC à la crise alimentaire mondiale. La Dans le domaine d'intervention Société met à profit ses quatre domaines d'intervention Accès aux financements, IFC pour accroître son impact. Elle intervient dans toute contribue à amener des services la filière agroindustrielle et alimentaire, à la fois financiers aux particuliers, aux directement auprès des entreprises et des structures microentreprises et aux PME et à les gouvernementales, et indirectement par le biais rendre plus abordables, en travaillant d'intermédiaires (par exemple des négociants ou des avec des intermédiaires financiers établissements financiers). Tour d'horizon des pour élaborer et expérimenter de principales réalisations en 2011 : nouveaux modèles d'activité, et en. iDans le domaine d'intervention Climat de l'inves- Les notes d'efficacité des services- novaxmdlsdatvt,e n tissement, les services-conseil d'IFC ont accompagné conseil d'IFC au plan du dévelop- renforçant leurs systèmes de gestion les réformes de la réglementation en Arménie, visant à pement ont augmenté pour la des risques. En partenariat avec les supprimer les normes de l'ère soviétique qui empê- troisième année consécutive en services d'investissement d'IFC, les chaient les entreprises d'adopter les normes internatio- 2012. Soixante-douze pour cent des services-conseil d'IFC ont collaboré nales de sécurité alimentaire dans leurs processus de projets de services-conseil clôturés avec 88 intermédiaires financiers production. Ces améliorations rendent plus compéti- pendant l'exercice et dont l'efficacité clients qui ont accordé plus de tives les denrées agricoles produites dans le pays et sur le plan du développement a pu 7,6 millions de microcrédits et de augmentent la sécurité alimentaire intérieure. Des être évaluée ont obtenu une note prêts à des PME (63 % dans les pays réformes du même type ont été appuyées en Moldova élevée. Il s'agit d'une augmentation IDA, contre 57 % l'an dernier), pour et en Ukraine. Une stratégie est en cours d'élaboration de cinq points de pourcentage par un montant total de 31,9 milliards de pour l'agroindustrie en Afrique, et d'autres devraient rapport à la moyenne glissante des dollars. Des activités combinées suivre pour d'autres régions. résultats d'IFC entre les exercices d'investissement et de services- • Dans le domaine d'intervention Accès aux finance- 2010 et 2012. conseil ont également bénéficié à ments, IFC a aidé à mettre au point et lancer neuf Les notes ont augmenté dans tous huit clients qui ont fourni 40 000 produits d'assurance agricole standard sur le marché les domaines d'intervention, et des prêts au logement, pour un montant ukrainien, améliorant ainsi l'accès des agriculteurs aux progrès significatifs ont été obtenus total de 1,4 milliard de dollars. financements en leur permettant de fournir les sûretés progès ignficaifsontétédemandées pour des crédits de fonds de roulement: dans plusieurs régions : Europe et Dans le domaine d'intervention plus de rts dsrnderolemnt plus de 2 500 contrats d'assurance agricole ont éte Asie centrale, Afrique subsaharienne Partenariats public-privé, I FC aide les conclus pour une valeur indicative de près de et Asie du Sud. La région Moyen- pays clients à élaborer et mettre en 800 millions de dollars. Orient et Afrique du Nord affiche de œuvre ce type de partenariats dans • Dans le domaine d'intervention Partenariats moins bonnes notes, largement les infrastructures et d'autres public-privé, la Société a apporté son concours à l'État imputables aux troubles politiques et services de base. En 2011, la Société indien du Punjab pour élaborer et lancer un PPP à la crise économique. Les notes a apporté son assistance à la autorisant une entreprise privée à construire, détenir sont également en hausse pour les signature de cinq contrats avec des et exploiter une installation de stockage du blé d'une opérations dans les pays IDA et dans opérateurs privés (dont 60 % dans contenance de 50 000 tonnes pour nourrir des popu- les régions fragiles ou touchées par des pays IDA), qui devraient lations vivant en dessous du seuil de pauvreté. Elle un conflit, qui grimpent de 68 % à améliorer l'accès à des infrastruc- devrait permettre d'améliorer l'état nutritionnel de 74 % et de 73 % à 77 %, respecti- tures et à des services de santé pour 500 000 Indiens parmi les plus pauvres du pays. Le vement, des chiffres supérieurs à la plus de 16 millions de personnes, en succès de ce projet devrait conduire à le reproduire à moyenne glissante sur troistnce plus de mobiliser prés de 5 milliards plus grande échelle, en Inde et au-delà. Ces notes traduisent l'existence • Dans le domaine d'intervention Activités durables, d'un nombre record de personnes . IFC a travaillé avec une usine sucrière du Nord de bénéficiant des effets positifs du type Dans le domaine d'intervention l'Inde pour consolider la chaîne d'approvisionnement de transformations des marchés Activités durables, IFC travaille avec du client au moyen de formations intensives et qu'IFC contribue à déclencher et des entreprises sur l'adoption de d'activités de renforcement des capacités des accélérer. Dans le domaine d'inter- pratiques et de technologies environ- agriculteurs et des agents vulgarisateurs de vention Climat de l'investissement, nementales, sociales et de gouver- l'entreprise. Plus de 2 000 agriculteurs ont été formés IFC aide les États clients à mettre en nance qui les rendent compétitives à de nouvelles techniques agricoles. En moyenne, les œuvre des réformes qui améliorent En 2011, la Société a mené des rendements ont augmenté de plus de 70 % la deuxième l'environnement des affaires et qui activités de renforcement des année par rapport aux niveaux de référence. encouragent et retiennent les investis- capacités auprès de 245 000 L'entreprise s'emploie maintenant à élargir son réseau seurs, favorisant ainsi la concurrence, personnes (dont 77 % dans des pays d'agriculteurs, et IFC a pris contact avec d'autres la croissance et la création d'emplois. IDA), comprenant des agriculteurs, usines sucrières pour des activités de conseil, Ces projets, dont beaucoup sont des entrepreneurs et des dirigeants notamment en matière de productivité et d'utilisation entrepris en collaboration avec de PME. rationnelle de l'eau. 24 Rapport annuel 2012 d'IFC LES OBJECTIFS DE DÉVELOPPEMENT D'IFC (001) PORTÉE DU DÉVELOPPEMENT GÉNÉRÉ PAR LES SOCIÉTÉS CLIENTES D'IFC Engagements Pourcentage Portefeuille Portefeuille Nouvelles Cible ODI, ODI, d'objectifs année année activités Objectif Ex. 12 Ex. 12 atteints civile 10 civile 11 Ex. 12 Accroître ou améliorer Au profit de 1,03 million 283 % Investissements les possibilités de pratiques 365 000 de personnes Emplois offerts (millions)' 2,4 2,5 0,2 agricoles durables personnes Microcrédits' Améliorer les services Au profit de 9,32 millions 555 0/o Nombre (millions) 8,0 19,7 10,5 de santé et d'éducation 1,68 million de personnes de personnes Montant (USD milliards) 12,62 19,84 10,63 Accroître l'accès des particuliers Au profit de 32,84 millions 207 0/ Prêts aux PME' et des clients des institutions 15,85 millions de personnes Nombre (millions) 1,7 3,3 0,9 de microfinance aux services de personnes Montant (USD milliards) 127,82 181,25 29,60 financiers Nombre de consommateurs bénéficiant de services Accroître l'accès des PME Au profit de 1,54 million 132 % Génération d'électricité (millions) 41,9 41,9 4,7 clientes aux services financiers 1,17 million de personnes Alimentation en électricité (millions)' 49,4 49,2 0,9 de personnes Alimentation en eau (millions) 20,1 34,3 6,4 Accroître ou améliorer Au profit de 32,81 millions 170 % les services d'infrastructure 19,25 millions de personnes Alimentation en gaz (millions)4 17,2 22,4 NA de personnes Branchements téléphoniques (millions) 179,7 172,2 1,4 Réduire les émissions Réduites de 1,79 million 105 q/. Nombre de patients (millions) 7,5 12,2 11,1 de gaz à effet de serre 1,7 million de tonnes de tonnes Nombre d'élèves (millions) 1,0 0,9 1,2 d'équivalent Agriculteurs bénéficiaires (millions) 2,5 3,3 1,1 CO, par an Paiements aux fournisseurs et aux administrations publiques Note : les données sur les engagements ODI figurant dans ce tableau couvrent aussi bien les opérations Achats de biens et services d'investissement que les opérations de services-conseil et sont soumises à des règles particulières visant à mesurer la contribution d'IFC aux résultats de ses clients (page 18). LODI sur les émissions de gaz à effet de serre sur les marchés locaux (USD milliards) 39,51 49,84 4,18 a fait l'objet d'opérations pilotes en Asie du Sud et en Europe de l'Est/Asie centrale les chiffres cités dans ce Contribution aux recettes ou à l'épargne tableau ne portent donc que sur ces deux régions. des administrations publiques (USD milliards) 20,28 21,73 5,71 Les donnes de portefeuille de 2010 et 2011 ne sont pas strictement comparables en raison de la modification du portefeuille de clients d'IFC sur lequel elles reposent. Les chiffres de l'exercice 12 relatifs aux nouvelles activités sont des données différentielles qui correspondant à la différence entre les objectifs et les données de référence et qui, contrairement aux chiffres des ODI, ne sont pas soumises aux règles sur la contribution d'IFC. 1 Les données de portefeuille relatives à l'emploi incluent les emplois fournis par les Fonds tandis que les chiffres porta nt sur les nouvelles activités incluent les emplois qui devraient créés par les Fonds. 2 Dans de nombreux cas, les résultats s'expliquent aussi par la contribution des Services-conseil d'IFC. Les chiffres indqués correspondent à l'encours de prêts des clients d'IFC aux PME et aux microfinancements à la fin des années civiles 2010 et 2011, pour les projets/institutions financières axés sur les PME et les micnoentreprises. En 2010 et 2011, 222 et 268 clients respectivement devaient déclarer les données relatives à eur portefeuilles de prêts aux PME et aux microfinancements à la fin de la période. Des données ont été présentées par 195 et 252 respectivement pour 2010 et 2011. Les chiffres manquants ont été extrapolés. 3 Durant 'exercice 12, IFC a modifié sa méthodologie afin de mieux évaluer le nombre de personnes touchés dans ces secteurs. 4 Durant l'année civile 2011,un client de la région Asie de l'Est et Pacifique a fourni des services de distribution de gaz à 20,4 millions de consommateurs. 25 NOTES DU DOTS POUR LES SERVICES D'INVESTISSEMENT PAR TYPE NOTES DU DOTS POUR LES SERVICES-CONSEIL PAR DOMAINE D'INTERVENTION DE RÉSULTAT, EX. 12 Pourcentage de notes élevées Pourcentage de notes élevées Résultats au plan du développement 680 Services-conseil, résultats globaux 670 720/ 720/ Résultats financiers 51 "0 Accès aux financements 68 0/ 600% 780% Résultats économiques 600% Climat de l'investissement 700% 660 71 % Performance environnementale et sociale 69 % Partenariats public-privé 520% 700/ 53%/ Impact sur le développement 760 Activités durables 69 % du secteur privé 790% 740% Non ponderés MR Ponderés Ex. 10 à Ex. 12 MM Ex. 12 NOTES DU DOTS POUR LES SERVICES D'INVESTISSEMENT PAR BRANCHE NOTES DU DOTS POUR LES SERVICES-CONSEIL PAR RÉGION D'ACTIVITE, COMPARAISON EX. 11/EX. 12 Pourcentage de notes élevées Pourcentage de notations élevées Total IFC 67% Services-conseil, résultats globaux 670% 680% 72 % Infrastructure 77 Asie de l'Est et Pacifique 65% 76%/ 640/ Fonds 680% Europe et Asie centrale 77 % 730% 1000% Agroindustries et forêts 700% Amérique latine et Caraibes 790% 720% 750% Marchés des capitaux 660 Moyen-Orient et Afrique du Nord 48 0/ 70%0/ 300/ Hydrocarbures et industries extractives 830% Asie du Sud 770% 69 %0/ 85 % Industries manufacturières 590% Afrique subsaharienne 650% 630% 78 % Services aux consommateurs 590% Ex. 10 à Ex. 12 BU Ex. 12 et services sociaux 57 % Télécommunications et 640% technologies de l'information 560% 2011 MM 2012 NOTES DU DOTS POUR LES SERVICES D'INVESTISSEMENT PAR REGION, COMPARAISON EX. 11/EX. 12 Pourcentage de notes élevées Total IFC 67% 68 % Asie de l'Est et Pacifique 760% 80 % Asie du Sud 72 % 73 % Amérique latine et Caraibes 74 % 720/ Afrique subsaharienne 630/o 640/ Europe et Asie centrale 60 % 61 % Moyen-Orient et Afrique du Nord 560% 600% 2011 BU 2012 26 Rapport annuel 2012 d'IFC Le personnel d'IFC Le personnel d'IFC est diversifié et RÉPARTITION GÉOGRAPHIQUE DU PERSONNEL constitue l'atout le plus important de la Base Ex.04 Ex.12 Société. Représentant plus de 140 pays, Washington 1,291 (57) 1 670 (44o) les membres du personnel apportent des Bureaux extérieurs 963 (43/) 2093 (56%) Personnel total solutions innovantes et des pratiques d'IFC 2 254 3 763 exemplaires aux clients locaux. IFC compte 104 bureaux dans RÉPARTITION PAR RÉGION D'ORIGINE 95 pays. Plus de la moitié du personnel (AGENTS A PLEIN TEMPS) (56 %) est en poste dans les bureaux Répartition par Ex. 04 Ex. 12 région d'origine extérieurs, une proportion croissante qui Pays développés 963 (43/) 1 327 (35) traduit l'attachement de la Société à la Pays en développement 1 291 (57 O/o 2436 (65 Oo décentralisation. La plupart des membres Total 2254 3763 du personnel d'IFC (65 %) viennent des pays en développement, une diversité qui RÉPARTITION PAR RÉGION D'ORIGINE enrichit son optique et met en évidence la (AGENTS NIVEAU CADRE ET HORS CADRE) priorité qu'elle accorde aux domaines dans Répartition par Ex. 04 Ex. 12 le dvelppe ent u pivé région d'origine lesquels le développement du secteur privé Pays développés 647 (53%) 1 040 (43/) peut avoir les répercussions les plus Pays en développement 584 (47 1/) 381 (57 Oo importantes. Total 1 231 2421 RÉPARTITION HOMMES-FEMMES (AGENTS À PLEIN TEMPS) Genre Ex. 04 Ex. 12 Hommes 1 121 (50 %) 1 781 (47 %) Femmes 1 133 (50 %)1 982 (53%) Total 2 254 3 763 RÉPARTITION HOMMES-FEMMES (AGENTS NIVEAU CADRE ET HORS CADRE) Genre Ex. 04 Ex. 12 Hommes 844 (69 %) 1 426 (59 %) Femmes 387 (31 %) 995 (41 %) Total 1 231 2421 27 Vanbreda, un prestataire international de services d'assurance médicale. Le coût de Les directives relatives à la rémunération du l'assurance médicale est réparti entre l'insti- personnel d'IFC s'inscrivent dans le cadre Les programmes de rémunération d'IFC tution, qui en finance 75 %, et les assurés établi pour l'ensemble du Groupe de la comprennent plusieurs éléments, qui assument les 25 % restants. Banque mondiale. Il est essentiel de notamment les primes de reconnaissance Le régime de pension d'IFC fait partie du maintenir la compétitivité au plan interna- et de plan du Groupe de la Banque mondiale et et esultat annuelles et aàlong terme qui ppq tional des niveaux de rémunération pour sa culture de haute performance. a deux composantes ; la première est une attirer et conserver un personnel hautement appi ent prestation qui est fonction du nombre qualifié et venant d'horizons divers. Le Ces pries visender le travail d'années de service, du niveau de rémuné- barème des rémunérations du Groupe de la d'équipe, récompenser les meilleures ration et de l'âge à la retraite et la deuxième Banque mondiale pour le personnel recruté performances et appuyer les priorités est un plan d'épargne qui comprend une à Washington est établi par référence au stratégiques d'IFC. contribution obligatoire de 5 % de la marché des États-Unis qui, jusqu'à présent, rémunération de chaque agent, à laquelle était compétitif à l'échelle mondiale. Les IFC ajoute 10 % par an. Les prestations traitements des membres du personnel encore assurées au titre de l'ancien régime recrutés pour travailler dans des bureaux IF0 fait bénéficier son personnel d'un des pensions du Groupe de la Banque situés en dehors des États-Unis sont ensemble de prestations compétitives, mondiale sont les primes de départ et les fonction de niveaux jugés compétitifs sur les notamment une assurance médicale et un paiements en espèces additionnels. marchés locaux sur la base d'enquêtes plan de retraite. Les effectifs basés à indépendantes. Le Groupe de la Banque Washington sont couverts par Aetna, avec mondiale ayant le statut d'organisation inter- laquelle un contrat a été conclu à la suite nationale, la rémunération de son personnel d'un processus d'appel d'offres compétitif. est établie nette d'impôt. Les autres effectifs sont couverts par STRUCTURE DES TRAITEMENTS DES AGENTS (WASHINGTON) La structure des traitements et les montants moyens des traitements (nets d'impôt) et des avantages des agents du Groupe de la Banque mondiale pour la période allant du 1e juillet 2011 au 30 juin 2012 se présentaient comme suit. Référence Effectifs Traitement du marché Maximum à ce moyen/ Prestations Grades Intitulés de postes représentatifs Minimum (USD) (USD) (USD) grade (f) grade moyennes- GA Auxiliaire de bureau 25 100 32600 42400 0,0 43090 24 152 GB Assistant administratif, Technicien d'information 31 700 41 200 57 700 0,6 42 136 23 617 GC Assistant de programme, Assistant d'information 39 100 50 900 71 300 9,5 53 698 30 098 GD Assistant principal de programme, Spécialiste de l'information, 46 200 60 100 84 200 7,9 67 671 37 929 Assistant du service du budget GE Analyste 62100 80700 113000 9,8 76 179 42698 GF Cadre 82500 107300 150200 19,6 98249 55069 GG Cadre supérieur 111 300 144700 202500 31,6 135238 75 801 GH Directeur, Cadre de direction 151 700 197 200 245 900 17,7 187 019 104 824 GI Directeur, Conseiller principal 202 200 264 500 303 300 2,8 244 806 137 214 GJ Vice-président 271 600 304500 340900 0,4 302422 169508 GK Directeur général, Vice-président exécutif 296600 336600 372 400 0,1 292656 177705 Note : Comme les agents du Groupe de la Banque mondiale non américains sont habituellement exemptés de l'impôt sur le revenu sur les rémunérations qui leur sont versées par l'institution, celles-ci s'entendent nettes d'impôt, ce qui équivaut généralement aux salaires nets après impôts des employés des organisations et des entreprises de référence sur la base desquels la grille des salaires de l'institution est établie. Un nombre relativement faible d'agents parvient au tiers supérieur de la fourchette de salaires d'un grade donné. a. Y compris l'assurance-maladie, l'assurance-vie et l'assurance-invalidité ; les droits acquis au titre de la prestation de cessation de service ; et d'autres avantages non salariaux. 28 Rapport annuel 2012 d'IFC La gouvernance d'IFC La place d'IFC dans le Groupe En vue d'éradiquer la pauvreté dans le monde, IFC oeuvre en étroite collabo- de la Banque mondiale ration avec les autres membres du Groupe de la Banque, à savoir: Le traitement du Président du Groupe Le Groupe de la Banque mondiale • La Banque internationale pour la de la Banque mondiale est déterminé représente une source vitale d'assistance reconstruction et le développement, par le Conseil des administrateurs. finacièe e tehniue ourlespay en qui prête aux gouvernements des Le niveau de rémunération du Vice- financière et technique pour les pays en à revenu intermédiaire et des président exécutif et Directeur général développement. Créé en 1944, il a pour pays à faible revenu solvables. d'IFC correspond au point médian mission de lutter contre la pauvreté avec • L'Association internationale de entre le niveau de rémunération le plus développement, qui accorde des élevé du barème applicable au passion et professionnalisme, pour obtenir prêts sans intérêts, dénommés personnel de l'institution, tel qu'il est des résultats durables. crédits, aux gouvernements des pays établi chaque année sur la base les plus pauvres d'enquêtes indépendantes sur les IFC est l'un des cinq membres du L'Agence multilatérale de garantie rémunérations aux États-Unis, et le Groupe de la Banque mondiale, tout en des investissements, qui offre des niveau de rémunération du Président état ne nttégaranties contre les pertes causées du Groupe de la Banque mondiale. étant une entité juridique distincte avec par les risques non commerciaux Les rémunérations des personnels des Statuts, un capital social, une structure aux investisseurs dans les pays de direction sont communiquées au financière, une direction et un personnel en développement public. La rémunération du Vice- • Le Centre international pour le président exécutif et Directeur général distincts. Seuls les pays membres de la réglement des différends relatifs d'IFC, Lars Thunell, s'est élevée à Banque mondiale peuvent adhérer à IFC. aux investissements, qui offre des 365 948 dollars, net d'impôt. IFC facilités internationales pour la conci- n'offre pas de programmes de Au 30 juin 2012, le capital libéré d'IFC, liation et l'arbitrage des différends rémunération à caractère incitatif au d'un montant d'environ 2,4 milliards de relatifs aux investissements. personnel de direction. dollars, était détenu par 184 pays membres. Ces pays décident de l'orientation générale des programmes et des activités d'IFC. Chacun des pays membres d'IFC nomme un Gouverneur et un IFC collabore avec le secteur privé suppléant. Le Conseil des gouver- pour créer des opportunités là où elles font neurs est investi des pouvoirs de la l pSociété dont il délègue la majeure le plus défaut. Depuis sa création en 1956, partie à un Conseil de 25 Administra- IFC a engagé pour son propre compte plus teurs. Le nombre de voix dont ils de 126 milliards de dollars au titre disposent pour décider des questions qui leur sont soumises est fonction d'investissements dans le secteur privé des de la part du capital de la Société pays en développement et a mobilisé des représentée par chaque Administrateur. Les Administrateurs se réunissent milliards de dollars d'autres sources. régulièrement au siège du Groupe de la Banque mondiale à Washington pour examiner les projets d'investis- sement, prendre les décisions néces- saires en la matière et donner des orientations stratégiques à la direction de la Société. Le Président du Groupe de la Banque mondiale est également le Président d'IFC. 29 Debout (de gauche à droite) : Rogerio Studart, Brésil Ingrid Hoven, Allemagne Agapito Mendes Dias, Sao Tomé-et-Principe Merza Hasan, Koweït; Piero Cipollone, Italie ; Jorg Frieden, Suisse Vadim Grishin, Russie ; Marie-Lucie Morin, Canada ; Shaolin Yang, Chine ; Marta Garcia Jauregui, Espagne ; Hekinus Manao, Indonésie ; Sid Ahmed Dib (suppléant), Algérie ; Ruud Treffers, Pays-Bas; Konstantin Huber, Autriche; In-Kang Cho (suppléant), Corée du Sud Hassan Ahmed Taha, Soudan ; Mukesh N. Prasad, Inde. Assis (de gauche à droite) lan Solomon, États-Unis ; Felix Camarasa, Argentine ; Ambroise Fayolle, France ; Susanna Moorehead, Royaume-Uni ; Abdulrahman Almofadhi, Arabie saoudite Anna Brandt, Suède; Renosi Mokate, Afrique du Sud ; Nobumitsu Hayashi, Japon. Photo: Frank Vincent/WB Photolab ADMINISTRATEURS (SUPPLEANTS) LES PAYS MEMBRES D'IFC, SES ACTIONNAIRES, LUI FOURNISSENT UN IMPORTANT APPUI Part de capital par pays Abdulrahman M. Almofadhi Ibrahim Alturki Anna Brandt Jens Haarlov Total IFC 100,00% Felix Alberto Camarasa Varinia Cecilia Daza Foronda États-Unis 24,01 % Piero Cipollone Nuno Mota Pinto Japon 5,95/ Agapito Mendea Diaa Mohamed Siekieh Kayad Allemagne 5,43%0/ Ambroise Fayolle Anne Touret-Blondy France 5,10 % Jorg Frieden Wiealaw Leonard Szczuka Royaume-Uni 5,10% Marta Garcia-Jauregui Juan Jose Bravo Moises Canada 3,43 % Vadim Grishin Eugene Miagkov Inde 3,43 % Merza H. Haaan Ayman Alkaffaa Italie 3,43%O/ Nobumitau Hayashi Yasuo Takamura Fédération de Rusie 3,43/ Ingrid G. Hoven Wilhelm Michael Rissmann Pays-Bas 2,37 % Konstantin F. Huber Gino Alzeta 174 autres pays 38,32 % Hekinus Manao Dyg Sadiah Binti Abg Bohan Renosi Mokate Muhtar Mansur Susanna Moorehead Stewart James Marie-Lucie Morin Kelvin Dalrymple Mukesh N. Prasad Kazi M. Aminul Islam Ian H. Solomon Sara Aviel Rogerio Studart Vishnu Dhanpaul Hassan Ahmed Taha Denny Kalyalya Javed Talat Sid Ahmed Dib Rudolf Treffers Stefan Nanu John Henry Whitehead In-Kang Cho Shaolin Yang Bin Han 30 Rapport annuel 2012 d'IFC Obligation de rendre compte secteur privé par le biais des Stratégies d'aide-pays du Groupe de Le Groupe indépendant d'évaluation la Banque mondiale. Dans la seconde Le Bureau du Conseiller/ombudsman (IEG) contribue à la dynamique phase de son évaluation de la riposte pour l'application des directives d'apprentissage d'IFC par les du Groupe de la Banque à la crise (CAO) est le mécanisme enseignements qu'il tire de ses économique mondiale, l'IEG a conclu indépendant de recours d'IFC et de évaluations. Indépendant de la qu'IFC avait maintenu des niveaux l'Agence multilatérale de garantie des direction de la Société et rendant d'intervention et d'investissement investissements (MIGA). Relevant daministraion dI I onseipour globalement constants. Il a constaté directement du Président du Groupe d'adinitraiond'IF, VEG por qu laSocétéavai léèreentde la Banque mondiale, le CAO objectif de renforcer les résultats quedonne suite aux plaintes des opérationnels d'IFC et de guider sa surestimé les effets négatifs poten- personnes affectées par les projets stratégie et ses choix futurs. tiels de la crise et recommandé d'IFC et de la MIGA, en vue Le système d'évaluation de l'IEG qu'IFC revoie sa méthode de test de d'améliorer les résultats sociaux et est conçu pour permettre l'examen résistance afin d'optimiser sa environnementaux et d'accroître la d'un large éventail d'opérations stratégie pour les crises futures. responsabilité publique d'IFC et de d'investissement, d'assistance Une autre grande évaluation cette la MIGA. technique et de conseil. L'IEG assure année a porté sur l'emploi des jeunes. Le CAO assure trois fonctions un suivi continu des politiques, IFC travaille sur la création d'emplois complémentaires : il résout les diffé- pratiques et instruments d'évaluation sans distinction d'âge, c'est pourquoi rends entre les clients d'IFC et les d'IFC afin d'améliorer leur qualité et l'IEG a recommandé que, dans les populations touchées, il veille au veiller à ce qu'ils restent adaptés aux pays où le problème de l'emploi des respect par IFC des normes environ- critères de réussite et aux besoins jeunes est particulièrement préoc- nementales et sociales applicables, d'évaluation de l'institution et des cupant, IFC et le Groupe de la et il dispense des conseils indépen- parties prenantes. Il valide les notes Banque adoptent une stratégie dants au Président et à la haute d'autoévaluation de la Société en globale en faveur des jeunes et direction d'IFC. Ce faisant, il permet toute indépendance., découpent leurs données par tranche de lever rapidement les inquiétudes Durant l'exercice 12, iEG a validé d'âge afin que les effets spécifiques suscitées dans la population par les éligibls d'IFCet 78i%destproetsnde sur les jeunes puissent être mesurés. activités de la Société et il est la éligibles d'IFC et 78 des projets de L'IEG a rédigé plusieurs notes garantie que les défauts systémiques ces notes finales au personnel d'IFC exposant ses conclusions, notamment des projets d'IFC vont être identifiés et les intégre à son évaluation annuelle sur les industries extractives dans les et corrigés. des résultats et des performances du projets d'IFC et sur les leçons tirées Depuis sa création en 1999, le Groupe de la Banque mondiale, qui des investissements Sud-Sud. Il a CAO a traité 103 plaintes relatives à comporte un échantillon de projets également fait plusieurs présentations 68 projets d'IFC dans 35 pays. Cette d'investissement et de conseil d'IFC. sur le thème de l'investissement privé année, le CAO a géré un nombre Dans son rapport 2012 sur les dans des organismes européens record de plaintes et de demandes résultats et les performances du d'aide au développement. Confor- d'audits : 33 cas au total. Laugmen- Groupe de la Banque mondiale, mément aux règles de transparence tation s'explique en partie par l'amé- I'IEG a souligné les atouts uniques de l'institution, les rapports d'IFC sont lioration de l'accès au CAO ainsi que d'IFC et les problèmes rencontrés rendus publics sur son site web: des résultats obtenus ces pour répondre aux besoins du http://ieg.worldbankgroup.org. dernières années. 31 Le CAO va achever prochai- engagés au Cambodge, au Cameroun, nement le contrôle de conformité de en Indonésie, au Nicaragua, en 188 investissements d'IFC dans le Papouasie-Nouvelle-Guinée et secteur financier, portant sur en Ouganda. 63 clients, sur un échantillon de Pour en savoir plus, consulter le 844 projets mis en œuvre entre 2006 site www.cao-ombudsman.org. et 2011. Ce travail vise à donner des assurances quant à la performance environnementale et sociale d'IFC lorsqu'elle investit par le biais de tierces parties. Le rapport du CAO, dont la publication est prévue pour le premier trimestre de l'exercice 13, jugera si les activités économiques qu'IFC appuie via le secteur financier sont bien en phase avec les valeurs de la Société, c'est-à-dire satisfai- santes sur le plan environnemental et social. Le CAO a examiné 10 projets d'IFC cette année afin d'évaluer si un audit de la performance d'IFC était nécessaire. Sur ce nombre, un seul - un projet de privatisation de l'élec- tricité au Kosovo - fait l'objet d'un audit du CAO. Le CAO surveille également les suites données par IFC à deux audits réalisés dans le secteur de l'agroindustrie. Dans le cadre de ses activités de règlement des différends, le CAO a résolu en moins de six mois une plainte déposée par des propriétaires fonciers en Géorgie qui étaient affectés par l'oléoduc BTC, il a clos une affaire relative aux relations de travail dans les industries manufacturières en Turquie, et il surveille l'application d'accords conclus dans une affaire de plantations de palmiers à huile en Indonésie. Le CAO fait également office de médiateur dans dix processus de règlement de différends à l'amiable 32 Rapport annuel 2012 d'IFC Partenariats donateurs, en particulier dans les alimentaire. Depuis près de dix ans, services-conseil. De plus en plus, les Pays-Bas et IFC collaborent IFC collabore avec les autorités natio- ces partenaires recherchent activement dans le cadre du nales, avec des fondations et d'autres également des possibilités d'inves- Programme de partenariat organisations multilatérales pour tissement dans le secteur privé pour Pays-Bas-IFC. promouvoir des partenariats novateurs employer au mieux l'argent public au L'Autriche et IFC ont renouvelé leur dans le but de réduire la pauvreté et moyen d'investissements financés engagement de collaborer davantage d'améliorer les conditions de vie des par des bailleurs de fonds. en Europe orientale et en Asie populations. Ce travail est plus Sur l'exercice 12, les services- centrale, plus spécialement dans les important que jamais du fait des turbu- conseil d'IFC ont bénéficié de plus domaines du climat de l'investis- lences économiques, des contraintes de 300 millions de dollars d'engage- sement, de l'accès aux financements, budgétaires et des nouveaux enjeux ments d'États donateurs, de fonda- des énergies renouvelables et du du développement auxquels les Etats tions et d'autres organisations changement climatique. IFC travaille font face aujourd'hui. multilatérales. Parmi les nouveaux étroitement avec le ministère fédéral Les partenaires d'IFC se tournent de bailleurs de fonds, citons la Fondation autrichien des Finances et avec la plus en plus vers la Société pour ses MasterCard et le ministère fédéral Banque autrichienne de dévelop- qualités de force de proposition, pour allemand pour la Coopération écono- pement (OeEB). son pouvoir de mobilisation et pour son mique et le développement (BMZ). Le ministère japonais des Finances impact reconnu sur le développement, Durant cet exercice, les parte- s'est engagé à financer le groupe des dont elle fait la démonstration dans naires d'IFC ont apporté 460 millions Modèles d'activité solidaires d'IFC toutes ses sphères d'activité. Pendant de dollars d'engagements supplé- (inclusive Business Models group) et l'exercice 12, IFC et ses partenaires mentaires pour des investissements continue de financer des opérations donateurs ont travaillé ensemble sur les financés par des donateurs. Ces dans la région Asie de l'Est et problèmes de développement les plus fonds ont permis de financer Pacifique. Ces fonds vont permettre à urgents, à savoir la sécurité alimentaire, plusieurs initiatives spéciales d'IFC, IFC de trouver de nouvelles façons de les PME, les infrastructures, les États dont le Programme mondial pour toucher les populations du bas de la fragiles ou touchés par un conflit, le l'agriculture et la sécurité alimentaire. pyramide économique. changement climatique, la probléma- Voici quelques exemples du travail • Le ministère canadien des tique hommes-femmes et les modèles accompli par IFC avec des partenaires Finances, le ministère néerlandais d'activité solidaires. donateurs durant l'exercice 12 des Affaires étrangères et l'Agence IFC mène régulièrement des • Le ministère britannique du des États-Unis pour le dévelop- consultations bilatérales avec ses Développement international (DFID), pement international ont appuyé le partenaires bailleurs de fonds et a versé plus de 210 millions de dollars travail réalisé par IFC dans le cadre du organise d'autres événements aux trois catégories d'activité d'IFC. Programme mondial pour l'agriculture destinés à renforcer le plus possible Ils ont servi à financer des services- et la sécurité alimentaire, tandis que le ses liens de coopération avec des conseil de la Société dans les DFID a financé le Mécanisme mondial partenaires particuliers ou avec domaines du climat de l'investissement en faveur des petites et moyennes l'ensemble de la communauté des et de l'accès aux financements, des entreprises (Global Small and donateurs, par exemple le Petit investissements d'IFC dans des Medium Enterprise Facility). Ce travail déjeuner des bailleurs de fonds d'IFC petites et moyennes entreprises, ainsi est un exemple des initiatives multido- à l'automne, et le Forum des bailleurs que des investissements climatiques nateurs lancées face aux grands de fonds du Groupe de la Banque d'IFC Asset Management Company. enjeux mondiaux du développement mondiale qui se déroule au printemps. • Le secrétariat d'État suisse à l'Éco- et dont IFC est le chef de file. IFC et ses partenaires bailleurs de nomie a contribué notablement au • Le ministère coréen de la Stratégie fonds entretiennent d'excellentes financement des services-conseil d'IFC et des Finances a participé au finan- relations de collaboration dans les trois pendant l'exercice 12 pour un montant cement des activités du Forum catégories d'activité de l'institution. La de 57 millions de dollars, utilisés princi- (Global SME Finance Forum), une démarche d'IFC fondée sur la collabo- palement dans les domaines du climat plateforme collaborative d'échanges ration privilégie les partenariats de de l'investissement, de l'accès aux de connaissances hébergée par IFC. longue durée, met l'accent sur la financements et du changement Laccord conclu entre la Corée et IFC recherche de résultats et l'efficacité, climatique. illustre le renforcement des liens qui et assure une visibilité adéquate à ses • Le ministère néerlandais des unissent le Gouvernement coréen et partenaires donataires. Affaires étrangères et IFC ont le Groupe de la Banque mondiale. La renouvelé leur engagement de Corée, autrefois pays IDA et bénéfi- travailler ensemble sur des priorités ciaire d'IFC, est devenu un bailleur de communes, notamment les régions fonds officiel de la Société et joue un fragiles ou touchées par un conflit, le rôle important dans le processus du IFC a noué de longue date des liens changement climatique, les activités G-20 depuis le Sommet de Séoul fructueux avec des partenaires à vocation solidaire et la sécurité en 2010. 33 La Fondation MasterCard s'est engagée Bailleurs de fonds relations de collaboration qu'elle établit lui à verser 37,5 millions de dollars aux institutionnels et privés Ex. 11 Ex. 12 permettent d'échanger des savoirs et d'éla- services-conseil pour financer le Partenariat BNDESPAR 3,00 borer des programmes plus performants. De pour l'inclusion financière en Afrique subsa- CTF 0,80 leur côté, les partenaires d'IFC bénéficient harienne. Ce partenariat vise à mettre des Disney Worldwide Services, Inc. 0,05 de sa position de leader. services financiers à la disposition de plus Commission européenne 10,32 8,90 Cette collaboration a contribué dans une Fondation Gates 0,33 2,57 msr rcaeàl iot u ublne de 5 millions de personnes ne possédant FEM------mesure cruciale à la riposte aux turbulences pas de compte bancaire, en aidant de Banque interaméricaine économiques mondiales et a permis à la nouvelles institutions de microfinance à se de développement 1,00 Société de lancer rapidement de nouvelles développer, en utilisant les technologies Banque islamique initiatives pour encourager l'offre de crédits mobiles, et en repérant les idées intéres- de développement 3,00 commerciaux, recapitaliser les banques et santes en matière d'inclusion financière. Fondation Kauffman 0,37 0,05 stimuler les investissements dans les infras- • La Fondation Bill & Melinda Gates et IFC Fondation MasterCard 37,45 tructures. Récemment, la Société s'est sont en train de mettre au point un système TMEA 9,42 associée à 30 organismes de dévelop- Institutions des Nations Unies 0,05 0,25 de paiement novateur dans le Bihar, l'un des Total 26,47 54,08 pement pour réaliser une étude - Interna- États les plus pauvres et les plus peuplés de tional Finance Institutions and Development l'Inde. Il permettra aux habitants de recevoir through the Private Sector - qui démontre des paiements des pouvoirs publics dans le EFNA IT DES ESIEUS tout l'intérêt d'une coopération plus étroite cadre de programmes de santé, au moyen de DE PAD A entre les secteurs public et privé. comptes détenus dans des banques ou D'i e PA PAYs En collaboration avec plusieurs d'autres prestataires de services de organismes d'aide au développement, IFC a paiement. La Fondation Gates a apporté à État récapitulatif Ex. il Ex. 12 lancé l'initiative mondiale pour le financement IFC un financement de départ et l'a complété États 171,42 247,28 des PM E (Global SME Finance Initiative) ensuite par 2,6 millions de dollars supplé- Partenaires institutionnels/ visant à améliorer l'offre de financements aux mentaires pour étendre le système prototype. multilatéraux 31,64 10,95 petites et moyennes entreprises - un axe de Cette année, IFC a obtenu de bons Partenaires privés/Fondations 0,70 43,13 travail prioritaire du G-20, le Groupe des vingt résultats aux évaluations de l'aide multila- Total 203,76 301,36 plus importantes économies industrielles et térale réalisées par l'Australie, les Pays-Bas en développement. Au Moyen-Orient et en et le Royaume-Uni. Ces partenaires évaluent Afrique du Nord, IFC travaille avec plusieurs la performance des organisations multilaté- organismes d'aide au développement, dont rales et leur impact sur le développement la Banque islamique de développement, la afin de disposer de données utiles aux Banque européenne d'investissement et la décisions de financement futures. Les organismes de développement jouent un banque allemande de développement KfW, à rôle essentiel par leur capacité à stimuler le apporter des solutions à certains des graves secteur privé afin d'améliorer les conditions problèmes qui touchent la région. ENGAGEMENTS FINANCIERS DES BAILLEURS DE FON DS de vie des populations et réduire la pauvreté. Par le biais de son Accord-cadre de AU TITRE DES SERVICES-CONSEIL D'IFC PAR PAYS Comme ils l'ont montré par le passé, ils coopération, IFC a élargi la portée des (équivalent en millions d'USD) arrivent à obtenir des résultats dans des accords de cofinancement formels qu'elle a [chiffres non audités] environnements difficiles. Ils apportent des conclus avec pas moins de 15 institutions de capitaux lorsque les marchés privés ne financement du développement. L'Accord- États Ex. 11 Ex. 12 veulent plus prendre de risques. Ils cadre, qui précise de quelle manière ces Afrique du Sud 0,78 0,00 dispensent des conseils qui consolident les institutions s'associent pour cofinancer des Allemagne 0,00 0,60 marchés et favorisent le développement Australie 8,02 1,57 d'un secteur privé solidaire et viable. En projets menes par IFC, permet d'accroitre Autriche 22,98 25,55 période de crise et d'incertitude, lorsque les financements commerciaux en période Canada 33,27 5,63 les capitaux privés se font rares, leur travail La Société aégalement participé lest indispensable, à l'élaboration du Cadre d'amélioration du Danemark 4,47 0,96 Au cours des dix dernières années, des gouvernement d'entreprise (Corporate Espagne 2,68 0,00 organismes comme l'IFC ont multiplié par Governance Development Framework), États-Unis 6,83 14,14 oraise commebl commFC ont multipliés paron Finlande 2,27 013 quatre leurs financements au secteur privé un ensemble commun de directives qui ont c 020 003 dans les pays en développement, qui ont ete appliquées par 29 institutions de Irlande 1,10 1,51 dépassé les 40 milliards de dollars. Chaque financement du développement. Italie 10,00 o,oo dollar investi par ces organismes débloque Il est particulièrement important que les Japon 8,95 9,48 12 dollars d'investissement en provenance banques de développement collaborent Luxembourg 2,25 0,00 d'autres sources. dans les nouveaux domaines d'intervention, Norvége 6,08 4,85 Pour ces raisons, IFC s'est associée à par exemple les financements climatiques. Pays-Bas 25,62 42,37 un ensemble d'organismes multilatéraux et IFC travaille avec un large éventail de Royaume-Uni 16,20 69,94 bilatéraux de développement du secteur banques afin d'harmoniser les méthodes de Suède 10,59 12,38 privé dans l'optique de mettre en commun comptabilisation des gaz à effet de serre Suisse 7,15 57,15 des ressources pour étendre son rayon et la définition de la catégorie des Total 171,42 247,28 d'action et maximiser son impact. Les investissements climatiques. 34 Rapport annuel 2012 d'IFC La gestion des risques d'IFC sont régulièrement tenues au courant de l'évolution des opérations. Les activités de gestion du portefeuille IFC les consulte ou demande leur Le montant total des actifs liquides contribuent de manière fondamentale consentement, le cas échéant. inscrits au bilan d'IFC était de à assurer que les investissements Lorsque des difficultés financières 29,7 milliards de dollars au 30 juin d'IFC permettent aux entreprises du se présentent, la direction détermine 2012, contre 24,5 milliards de dollars secteur privé d'être profitables et le niveau des provisions pour pertes l'exercice précédent. La majorité des pérennes. sur prêt sur la base d'examens de liquidités sont libellées en dollars. Les Avant tout investissement, IFC portefeuille et des recommandations risques associés aux liquidités procède à un audit général de des unités de gestion du portefeuille, libellées en devises autres que le diligence raisonnable, portant conformément aux politiques et aux dollar donnent lieu à des opérations notamment sur la déontologie, afin de méthodes approuvées par les de couverture qui permettent de gérer vérifier que le projet respecte toutes auditeurs externes d'IFC. Dans le cas les risques de change. Le montant les normes de la Société dans diffé- des projets qui posent de graves diffi- total des actifs liquides qui doit être rents domaines - performance cultés, le Département des opérations détenu est déterminé dans le but sociale et environnementale, lutte spéciales détermine les mesures qu'il d'assurer un niveau de ressources contre la corruption, gouvernement convient de prendre pour remédier à suffisant pour que la Société puisse d'entreprise et transparence fiscale. la situation. Il s'efforce de négocier faire face à ses engagements même IFC réalise aussi un examen plus des accords avec tous les créanciers en cas de tensions sur les marchés. approfondi des projets faisant inter- et actionnaires pour répartir la charge venir des centres financiers offshore. de la restructuration et régler les EMPRUNTS SUR LES MARCHÉS Cet exercice généralisé d'une problèmes sans interrompre le INTERNATIONAUX POUR L'EXERCICE 12 diligence raisonnable a caractérisé déroulement du projet. de longue date les projets d'IFC. Montant IFC veille en permanence au Devise (équivalent Pour- accodsse en USD) centage respect des accords d'investis- Dollar des sement, se rend sur le site des IFC finance ses activités de prêt en États-Unis 7 795 454 541 68,1 / projets pour vérifier l'état d'avan- émettant des obligations sur les Dollar australien 2 089 827 167 18,20 cement des opérations et aide à marchés financiers internationaux et Yen japonais 376 547 000 3,3 % trouver des solutions aux problèmes elle est souvent la première institution Livre turque 334 829 244 2,9 % qui pourraient se poser. Elle suit multilatérale à émettre des obliga- Couronne également les résultats au plan du tions en monnaie nationale sur de norvégienne 290 788 182 2,5 % Dollar développement des projets sous nombreux marchés émergents. La néo-zélandais 266 000 000 2,3 % l'angle de leur performance environ- majeure partie des prêts consentis nementale et sociale. Ces opérations par IFC sont libellés en dollars, mais de supervision sont menées par des l'institution emprunte en diverses services de portefeuille essentiel- monnaies de manière à diversifier lement basés dans les bureaux sur l'accès aux capitaux, à réduire le coût le terrain. La direction d'IFC assure des emprunts et à promouvoir le IFC évalue l'adéquation de son capital le contrôle de ces activités en développement des marchés finan- en mesurant ses besoins d'expansion procédant chaque trimestre à ciers locaux. Les emprunts d'IFC ont et le profil des risques des investisse- l'examen de l'intégralité de son continué de progresser parallèlement ments en cours et prévus par rapport portefeuille d'investissement. Le à ses activités de prêt. Les nouveaux au ratio minimum d'adéquation du processus de gestion du portefeuille emprunts sur les marchés interna- capital établi pour ces besoins. Le est appuyé par un système de tionaux se sont chiffrés à l'équivalent ratio minimum d'adéquation du capital notation du risque de crédit. Les de plus de 11,5 milliards de dollars est déterminé par la méthode de banques qui participent aux prêts pour l'exercice 12. calcul économique du capital sur la 35 base du risque, qui différencie les financer des opportunités et des plans corruption dans le cadre de ses besoins de capitaux pour les actifs stratégiques d'expansion à moyen projets. IFC continue d'améliorer ses basés sur des mesures statistiques terme et d'amortir les chocs ou de capacités de collecte et d'analyse de du risque. faire face aux crises pouvant survenir l'information, notamment en mettant en Selon la méthode de calcul écono- dans des pays membres ou à des place une base de données plus mique du capital, IFC doit maintenir replis plus généraux des marchés complète pour enquêter sur les un niveau minimum de ressources mondiaux, tout en continuant d'avoir antécédents des partenaires potentiels totales disponibles (y compris le les capacités requises pour maintenir et sur ceux de leurs parties prenantes capital libéré, les bénéfices mis en sa note triple A et jouer un rôle de - notamment leurs commanditaires, réserve nets des montants affectés et stabilisation conjoncturelle. leurs dirigeants et leurs propriétaires. de certaines plus-values latentes, et La politique d'IFC contre la le montant total des provisions pour corruption est inscrite dans le cadre pertes sur prêts) égal au montant juridique régissant ses investisse- total des pertes éventuelles au titre La promotion de la déontologie institu- ments. Aux termes des règles de de tous les engagements du bilan et tionnelle est un élément important de sanction du Groupe de la Banque hors-bilan estimées à des niveaux l'action menée par IFC en faveur du mondiale, les personnes ou les entités que la Société juge compatibles avec développement durable du secteur dont il est établi qu'elles se sont le maintien d'une notation triple A. privé. L'adhésion des clients d'IFC à livrées à des actes de corruption, de La méthode de calcul de l'adé- des normes d'intégrité solides et à la fraude, de coercition, de collusion ou quation du capital d'IFC est conforme bonne gouvernance peut se traduire d'obstruction dans le cadre d'un aux pratiques exemplaires du secteur par la rentabilité à long terme des projet d'IFC, peuvent voir publier leurs et est configurée de manière à investissements, ce qui à son tour noms sur un site web public et maintenir un capital suffisant pour peut augmenter les chances pour IFC peuvent être exclues du financement justifier une notation triple A. d'un désengagement favorable de ses du Groupe de la Banque mondiale. Les seuils d'adéquation du capital investissements. En veillant à la La Vice-présidence de l'Intégrité d'IFC sont soumis à des critères plus déontologie institutionnelle de toutes du Groupe de la Banque mondiale rigoureux que ceux qu'exige une note les activités qu'elle appuie par des est chargée de procéder à des triple A. Et pourtant, IFC a toujours investissements et des services- enquêtes en cas d'allégations de maintenu un niveau de capital conseil, IFC limite également les fraude et de corruption dans le cadre nettement supérieur au minimum requis. risques financiers et les risques de de projets d'IFC. Le rapport annuel À la fin de l'exercice 12, le montant réputation auxquels elle s'expose. de la Vice-présidence se trouve sur le total des ressources nécessaires était La corruption ébranle la confiance site web de la Banque mondiale. de 1,5 milliards de dollars, et le du public dans les marchés ouverts et IFC participe à un accord montant total des ressources dispo- dans la primauté de la loi, et elle d'exclusion croisée entre le Groupe nibles de 19,2 milliards de dollars. Le accroît le coût de l'activité écono- de la Banque mondiale et d'autres ratio d'endettement d'IFC était de 2,7, mique dans la plupart des nations en grandes banques multilatérales. En c'est-à-dire bien inférieur au maximum développement. Les initiatives prises vertu de cet accord, les entités faisant prescrit par les directives financières par IFC pour renforcer la transparence l'objet de sanctions de la part de l'une de la Société (qui est de 4). et la concurrence et pour promouvoir des banques de développement parti- Le capital libéré, les bénéfices mis le renforcement des normes d'inté- cipantes peuvent être exclues des en réserve, nets du montant des affec- grité et des systèmes de gouver- opérations des autres banques en tations et de certaines plus-values nement d'entreprise se sont révélées raison du même acte illicite. L'accord latentes, et les réserves générales être des moyens efficaces de lutter permet d'égaliser les chances de pour pertes sur prêts constituent la contre la corruption. toutes les entreprises se trouvant en capacité financière d'IFC. Cette Les règles et procédures de concurrence pour obtenir un marché capacité permet à la Société diligence raisonnable d'IFC sont la dans le cadre de projets de banques d'appuyer les opérations en cours, de première ligne de défense contre la multilatérales de développement. 36 Rapport annuel 2012 d'IFC Une action responsable Cadre d'IFC pour une action durable L'impératif de viabilité constitue l'un des piliers de la stratégie d'IFC depuis plus de dix ans. Il sert les intérêts des clients qui Responsabilités Outils d'exécution sont ainsi incités à gérer les risques, à être plus performants et à rester compétitifs sur les marchés mondiaux et régionaux. Lorsqu'elle procède à des investisse- ments, réalise des opérations et dispense des services de conseil dans le monde, elle prend en compte quatre aspects - financier, IFC économique, écologique et social - de la viabilité. La viabilité financière d'IFC et de ses clients leur permet de contribuer ensemble, de façon durable, au développement. Grâce à leur viabilité économique, les projets et les sociétés financés par IFC contribuent à l'activité économique des pays d'accueil. La viabilité écologique des opérations et des chaînes d'approvisionnement des clients d'IFC aide à protéger et à conserver les ressources naturelles, à atténuer les impacts Client environnementaux et à répondre à l'impératif d'envergure mondiale que constitue la lutte contre le changement climatique. La viabilité sociale passe par l'amélioration des condi- tions de vie et de travail, la recherche du bien-être des communautés, la consultation des peuples autochtones, et le respect des droits des entreprises et des droits de l'homme. IFC est résolue à faire en sorte que les fruits du développement économique soient partagés avec les populations pauvres et vulnérables, et que le développement se fasse d'une manière viable. La recherche de la viabilité est aussi l'occasion de transformer les marchés, de promouvoir l'innovation et d'ajouter de la valeur aux activités des clients de la Société en aidant ceux-ci à améliorer leurs résultats commerciaux. Le Cadre d'IFC pour une action durable traduit son attachement de longue date à un développement durable. Il contribue à protéger les populations et l'environnement, accroît l'impact d'IFC sur le développement et constitue un outil de responsabilisation. 37 Ce cadre intègre la Politique en matière avec les clients pour éviter, limiter ou de viabilité environnementale et sociale, qui compenser les risques et les effets environ- définit la responsabilité d'IFC consistant à nementaux et sociaux de leurs projets. La A: Activités économiques susceptibles dentraîner appuyer les résultats des projets en parte- Société suit les résultats environnementaux sur le plan environnemental ou social, multiformes nariat avec les clients, les Normes de perfor- et sociaux des clients pendant toute la durée irréversibles ou sans précédent. mance d'IFC (voir page 14), qui définit les de vie de son investissement et contribue à B : Activités économiques susceptibles d'entraîner responsabilités des clients en ce qui mettre en évidence les opportunités des risques et/ou des effets négatifs modérés sur concerne la gestion des risques environne- d'améliorer ces résultats. le plan environnemental ou social, peu nombreux, mentaux et sociaux, et la Politique d'accès à Lorsqu'un projet est proposé aux fins de généralement circonscrits au site du projet, l'information, qui énonce les engagements financement, IFC effectue un examen social ýlargement réversibles, et pouvant être facilement limités par des mesures d'atténuation. d'IFC en matière de transparence. et environnemental au titre de son processus C Activités économiques entrînant des risques et! Après un processus de consultation de diligence raisonnable. Elle prend en ou des effets négatifs minimes ou nuls sur le plan mondiale de 18 mois, IFC a révisé son compte l'évaluation de l'impact du projet par environnemental ou social. Cadre pour une action durable afin de tenir le client ainsi que son engagement et sa FI: Activités économiques donnant lieu à des investis- compte de l'évolution des bonnes pratiques capacité à gérer le projet. Lexamen sements dans des institutions financières (IF) ou relatives à la gestion des risques environne- détermine aussi dans quelle mesure le projet faisant intervenir des mécanismes donnant lieu à mentaux et sociaux au niveau des entre- répond aux Normes de performance d'IFC une intermédition financière. Cette catégorie est prises, ainsi que des changements (voir page 14). Fl-isqe e oil a introduits dans le modèle économique de la En cas de lacunes, IFC et le client d'une IF comporte un engagement financier Société. Les nouvelles dispositions sont conviennent d'un Plan d'action environne- important dans des activités économiques entrées en vigueur au 1, janvier 2012. Elles mental et social pour garantir que les normes susceptibles d'entraîner des risques ou des effets consolident l'attachement d'IFC à des seront respectées à la longue. Conformément négatifs importants sur le plan environnemental dossiers cruciaux comme le changement à son Cadre pour une action durable, IFC et social, multiformes, irréversibles ou sans note les investissements directs qui précédent. climatique, la parité hommes-femmes, les ,r t uFI-2 : lorsque le portefeuille actuel ou envisagé droits des entreprises et de la personne présentent un certain degre de risque d'une IF comprend des activités économiques humaine et le renforcement des capacités comme l'indique leur classement environne- susceptibles d'entraîner des risques et/ou des de clients. Le nouveau cadre a modifié le mental et social dans les catégories A, B ou effets négatifs modérés sur le plan environnemen- dclieent Len noueau cadgres nvmodifée- C. Les projets faisant intervenir des intermé- tal ou social, peu nombreus, généralement cir- classement dans les catégories environne- diaires financiers sont notés FI-1, FI-2 ou FI-3, conscrits au site du projet, largement réversibles, mentales et sociales pour un alignement en fonction du niveau de risque au sein des et pouvant être facilement limités par des mesures plus efficace avec la Banque mondiale et portefeuilles de ces institutions financières. d'atténuation, ou bien comprend un très petit d'autres institutions de financement du nombre d'activités économiques susceptibles développement et pour prendre mieux en Pour les projets présentant un risque d'entraîner des risques ou des effets négatifs moyen à élevé, une note d'évaluation importants sur le plan environnemental et social, compte léventail élargi de risques liés aux environnementale et sociale est attribuée et multiformes, irréversibles ou sans précédent. opérations d'intermédiation financière. mise à jour, généralement une fois par an, FI-3 : lorsque le portefeuille actuel ou envisagé En s'appuyant sur son expénience, IFC a par les spécialistes des questions environ- d'une IF comporte un engagement financier également donné à ses clients de meilleures nementales et sociales de l'institution à important dans des activités économiques entrai- orientations concernant l'application des partir des rapports des clients et des nant des risques et/ou des effets négatifs minimes Normes de performance aux différents types - ou nuls sur le plan environnemental ou social. comptes rendus de missions sur le terrain. de projets et d'activités commerciales. La IFC effectue les missions sur le terrain après nouvelle Politique d'accès à l'information avoir engagé et décaissé son financement. (voir page 41) marque un changement Cette évaluation des risques est une source concentre son action sur la réduction du important par rapport à la Politique d'infor- d'information essentielle pour la direction « déficit d'information » environnementale et mation de 2006 et aligne IFC sur la Politique d'IFC. Elle permet également à ses spécia- sociale de son portefeuille en intensifiant la d'accès à l'information de la Banque listes de mieux hiérarchiser leurs efforts supervision de ses clients. Ce déficit mondiale. Pour plus d'informations, consulter durant la mission de supervision. La correspond à la proportion de sociétés le site http://www.ifc.org/sustainability. fréquence des missions dépend de l'éva- incluses dans le portefeuille d'IFC pour luation du risque environnemental et social lesquelles l'institution n'a pas reçu d'infor- que présente le projet et de la manière dont mations actualisées sur les résultats il se déroule par rapport au plan d'action environnementaux et sociaux durant les environnemental et social convenu. deux derniers exercices. Le déficit d'infor- Dans le cadre de son engagement en faveur Dans le but de renforcer sa gestion des mation pour l'exercice 12 s'est élevé à 5,6 0/o du développement durable, IFC travaille risques environnementaux et sociaux, IFC et est donc inférieur à l'objectif de 6 %. 38 Rapport annuel 2012 d'IFC Le cycle d'un projet d'investissement d'IFC Le cycle ci-après décrit les étapes suivies par une proposition d'activité économique pour devenir un projet financé par IFC. 39 40 Rapport annuel 2012 d'IFC 19 600 kilos de fournitures de bureau Activités exclues des investissements d'IFC et de meubles ont été donnés à des organisations caritatives. Par ailleurs, IFC ne finance pas des projets faisant intervenir une IFC mène ses opérations d'une 269 687 kilos de déchets ont été activité importante dans un ou plusieurs des domaines manière qui s'aligne sur celle qu'elle traités dans une usine d'incinération suivants : attend de ses clients au plan de la locale, contribuant ainsi à la • Production ou commerce de tout produit ou activité viabilité environnementale et sociale. production d'électricité pour la considéré illégal par la législation ou la réglementation Elle s'efforce de réduire l'incidence population locale. du pays d'accueil ou les conventions et accords interna- environnementale de ses activités Plus de la moitié de l'empreinte tionaux, ou faisant l'objet d'interdictions au plan courantes tout en s'employant à avoir carbone d'l FC est imputable aux international, comme les produits pharmaceutiques, des effets bénéfiques sur les popula- déplacements aériens de son les pesticides/herbicides, les substances qui appau- tions partout où elle dispose de personnel. Ses nouveaux centres de vrissent la couche d'ozone, les polychlorobiphényles, les bureaux. Tel est l'engagement d'IFC téléprésence ont permis au personnel en matière d'empreinte écologique. de réduire ses déplacements en avion, espèces sauvages, ou les produits réglementés aux L'un des aspects importants de contribuant à ses objectifs de viabilité. terrnes de la Convention sur le commerce mternational cet engagement est l'utilisation Plus de 4 400 visioconférences ont des espèces de faune et de flore sauvages menacées rationnelle des ressources naturelles. été organisées cette année, un chiffre d'extinction. L'électricité consommée au siège en hausse de 20 % par rapport à • Production ou commerce d'armes et de munitions. d'IFC à Washington représente l'exercice 11. Ces outils permettent à • Production ou commerce du tabac. environ 20 % des émissions de IFC d'assurer ses fonctions vitales • Jeux de hasard, casinos et entreprises analogues. carbone générées par les opérations tout en évitant les effets négatifs des • Production ou commerce de matériaux radioactifs. internes de la Société dans le monde. transports sur l'environnement. Cette interdiction ne s'applique pas à l'achat de En définissant des objectifs, IFC a La Société s'attache à montrer matériel médical, matériel de contrôle (mesures) de la réduit régulièrement sa consom- l'exemple sur le plan environnemental qualité et tout matériel pour lequel IFC considère que mation électrique par poste de travail et espère ainsi inciter d'autres entre- la source radioactive est négligeable et/ou suffisam- au fil des ans, l'abaissant à 5 646 prises à réduire leur empreinte écolo- ment protégée. kilowatt-heures par poste de travail, gique. Durant l'exercice 11, les • Production ou commerce de fibres d'amiante non soit une diminution de 20 % depuis émissions de carbone des opérations encollées. Cette interdiction ne s'applique pas à l'achat 2008. La Société a ainsi atteint son institutionnelles de tous les bureaux et l'utilisation de revêtements en amiante-ciment dont objectif avec trois ans d'avance. d'IFC se sont chiffrées à 44 650 tonnes la teneur en amiante est inférieure à 20 %. IFC s'emploie également à réduire d'équivalent dioxyde de carbone. I FC • Pêche au filet traînant utilisant des filets de plus de les déchets produits par ses activités. recueille et publie les données sur son 2,5 kilomètres de longueur. Durant l'exercice 12, aucun déchet empreinte carbone au plan mondial Pour en savoir plus sur la Liste d'exclusion d'IFC ou des services du siège d'IFC n'est allé depuis l'exercice 07. sur le traitement des intermédiaires, des institutions en décharge. À la place, 139 220 kilos IFC continue d'afficher un bilan de microfinance et des projets de financement du de papier, métal, plastique, carton, carbone neutre pour l'ensemble de commerce, prière de consulter le site http://www.ife. ampoules et piles ont été recyclés, et ses opérations dans le monde entier. org/ifcext/disclosure.nsf/Content/ IFCExclusionList. INVENTAIRE DES ÉMISSIONS DE CARBONE POUR L'EXERCICE Il - OPÉRATIONS D'IFC DANS LE MONDE Tonnes d'équivalent dioxyde de carbone Émissions totales 44 649,55 (100 %) Déplacements professionnels 29 918,00 (67,0 %/) Électricité 11 992,90 (26,9 %) Vapeur achetée 44,43 (0,1 %) Électricité refroidisseurs d'eau 209,44 (0,5 %) Réfrigérants i 300,65 (2,9 ) Sources mobiles 759,33 (1,7 % Combustion papeterie 424,81 (1,0 %) Les émissions de carbone d'IFC pour l'exercice 11 se sont chiffrees au total à environ 44 650 tonnes d'équivalent dioxyde de carbone (tCO,e), qui comprennent les émissions de dioxyde de carbone, de méthane et d'oxyde dazote. 41 Pour compenser son empreinte permettre d'enrichir le dialogue et le avis et commentaires. Cette carbone, la Société a acheté des retour d'information. démarche est essentielle pour crédits d'émission de carbone à une Dans le cadre de cette politique, pouvoir produire des résultats. centrale à biomasse de 10 MW en IFC publiera davantage d'informations Lors de la révision de son Cadre Inde, qui utilise principalement des sur ses projets à chaque étape de leur pour une action durable - un tiges issues de la production de cycle. Les nouveaux critères de publi- processus qui a duré 18 mois et s'est coton, des pois d'Angole, des graines cation de l'information dans le achevé l'année dernière, IFC a établi de soja et des balles de riz. Le projet domaine environnemental et social et des contacts avec de nombreuses Rake Power VCS de la société des résultats au plan du dévelop- parties prenantes, dont des organisa- Shalivahana Green Energy Limited, pement s'appliqueront également aux tions de la société civile de plus de cliente d'IFC, va permettre aux investissements effectués par le biais 16 pays. Les informations recueillies agriculteurs de vendre leurs produits d'intermédiaires financiers, qui repré- lui ont permis d'établir une nouvelle agricoles à un meilleur prix et va sentent un volet important et croissant Politique d'accès à l'information. ouvrir aux populations rurales de du portefeuille de la Société. Cette Il y a trois ans, la Société a entamé nouvelles opportunités liées à la réorientation met davantage l'accent un dialogue avec les parties prenantes collecte et au transport de la sur la publication des résultats, au sujet de son rapport annuel, ce qui biomasse. conformément aux objectifs du lui a permis de récolter des informa- Groupe de la Banque mondiale. tions concrètes sur les questions Même si IFC maintient les disposi- essentielles couvertes dans le rapport. tions concernant la protection des Son Panel de parties prenantes informations sensibles au plan comprend des représentants de la En sa qualité d'institution financière commercial, relatives à des délibéra- société civile, du secteur privé et de multilatérale d'envergure mondiale tions et à caractère confidentiel, fondations. Depuis la création du dont les opérations concernent de les parties prenantes peuvent se Panel, les contacts avec ses membres nombreuses régions et couvrent de prévaloir d'un mécanisme d'appel sont pris chaque année un peu plus nombreux secteurs, IFC a un impact indépendant à deux étapes pour tôt dans le processus d'élaboration sur une large gamme de parties contester une décision de ne pas du d an pcs d'a ion prenantes. La transparence et la publier une information donnée. du rapport annuel afin de mieux responsabilité revêtent une impor- IFC considère qu'une plus grande intégrer leurs observations. tance capitale pour l'accomplis- transparence peut améliorer les IFC continue également de sement de sa mission. Les performances et favoriser une bonne travailler avec les services de liaison organisations transparentes sont gouvernance. Elle espère qu'à terme du Groupe de la Banque mondiale mieux à même de gérer les risques les changements se traduiront par avec la société civile pour dialoguer de réputation et ont plus de chance l'amélioration des résultats des régulièrement avec celle-ci. Le de bénéficier de solides droits projets, un niveau de sensibilisation Conseiller/Ombudsman pour l'appli- d'exploitation. plus élevé des populations touchées cation des directives, en collaboration Avec sa nouvelle Politique d'accès et un renforcement des relations avec avec les équipes d'IFC chargées des à l'information, entrée en vigueur les parties prenantes. projets, entretient aussi des contacts cette année, IFC va pouvoir mieux Pour plus d'informations, consulter étroits avec les communautés locales, faire connaître l'impact de ses le site www.ifc.org/disclosure. les organisations de la société civile et activités sur le développement et la d'autres parties prenantes. manière dont elle gère les risques Grâce à ces relations renforcées environnementaux et sociaux. Le - et permanentes -, IFC a pu former renforcement de la transparence sur IFC sollicite systématiquement les une boucle d'échanges plus continue les projets et les investissements va parties prenantes pour recueillir leurs avec ses parties prenantes. 42 Rapport annuel 2012 d'IFC Rapport indépendant d'assurance portant sur différentes informations relatives au développement durable À la demande d'IFC, nous avons procédé à l'examen de différentes informations relatives au développement durable présentées dans le Rapport annuel pour l'exercice clos le 30 juin 201 2, notamment des indicateurs quantitatifs (« les Indicateurs ») et des déclarations qualitatives (« les Déclarations »). Nous avons sélectionné les déclarations dont on estime qu'elles formulent un engagement, présentent un intérêt particulier pour les parties prenantes ou peuvent poser un risque de réputation pour IF, ainsi que les déclarations sur la gestion et la performance de la responsabilité institutionnelle. Les Indicateurs et les Déclarations concernent les domaines essentiels figurant ci-dessous Domaines essentiels Déclarations Indicateurs Politique d'IFC « Les objectifs de développement d'IFC » (p. 18) "Cadre d'IFC pour une action durable » (pp. 36-37) Efficacité des Résultats des services-conseil» (p. 23) Projets d'investissement ayant reçu une note élevée (p. 3) investissements et des 68 % ; résultats détaillés par branche d'activité (p. 25, et services-conseil au plan p. 29 du côté envers de ce rapport), par région (p. 25, et du développement p. 29 du côté envers de ce rapport), et par catégorie de résultats (p. 25) ; et résultats pondérés et non-pondérés (p. 29 du côté envers de ce rapport) Projets de services-conseil ayant reçu une note élevée (p. 3) 72 % ; et résultats détaillés par domaine d'activité (p. 25) et a par région (p. 25) Notes environnementales « Les normes de performance d'IFC (p. 14) Engagements par catégorie environnementale et sociale pour et sociales « Gestion des risques environnementaux et sociaux » (p. 37) l'exercice 12 (p. 28 du côté envers de ce rapport) Catégorie Engagements Nombre X (millions de dollars) de projets A 931 17 B 3629 153 C 6975 267 FI 3340 120 FI-1 140 2 E FI-2 410 11 FI-3 37 6 9 15462 576 Actions dans les pays « Résultats au plan mondial » (p. 26 du côté envers de ce rapport) a les plspauvres Seto plusSection « Stimuler la croissance et créer des opportunités dans les pays a les plus pauvres », et notamment « Depuis 2005, les investissements E d'IFC dans les pays IDA [...] troubles civils qui ont pratiquement décimé l'économie nationale. " (pp. 52-53 du côté envers de ce rapport) Section « Les investissements Sud-Sud gagnent en importance », et notamment « C'est aussi une priorité stratégique d'IFC [...] et aidé à E relever les normes environnementales et sociales. " (p. 64 du côté envers de ce rapport) Changement climatique Section « Faire face au problème du changement climatique, une Engagements dans des investissements climatiques pour priorité urgente », et notamment « Au cours de l'exercice 12, IFC a l'exercice 12 (p. 3): 1 621 millions de dollars investi [...1 ont trait au climat » (p. 43 du côté envers de ce rapport) Inclusion financière Section « Montrer la voie en matière de financement en monnaie Nombre et montant des microprêts et des prêts aux PME nationale » et notamment « Conscients du risque que cela comporte pour l'exercice 11 (p. 24) [.. .1 et en francs CFA au cours des dix prochaines années " (p. 49 Type de prêt Nombre de prêts Montant du côté envers de ce rapport) (millions) (milliards de dollars) Section « Le financement du commerce est important pour le Microfinance 19,7 19,84 développement, et notamment « IFC estime que le financement du SMEs 3,3 181,25 commerce [...] soit une hausse de 23 % par rapport à l'exercice précédent » (p. 65 du côté envers de ce rapport) Section « Dégager des capitaux pour le développement dans les pays émergents », notamment « IFC investit activement dans les fonds de placement axés sur les pays émergents [.. .1 près d'un tiers du nombre total d'emplois créés par ses clients » (p. 62 du côté envers de ce rapport) Évaluation des activités " Le Groupe indépendant d'évaluation » (p. 30) d'IFC 43 Domaines essentiels Déclarations Indicateurs Sécurité alimentaire « Renforcer la sécurité alimentaire dans les pays en développement » (p. 46 du côté envers de ce rapport) Accès à des soins de « Aider les pauvres à bénéficier de meilleurs services d'éducation M santé et à l'éducation et de santé » (p. 47 du côté envers de ce rapport) .0 Activités responsables Section « Améliorer les perspectives économiques des femmes », et notamment « Les femmes sont un important facteur de croissance [...] sur une période de dix ans " (p. 56 du côté envers de ce rapport) z 0 Section « Qui en profite ? " et notamment « Les projets d'IFC aident M à faire face aux effets du changement climatique [...] sept nouvelles ai variétés de semences résistantes au stress pour les agriculteurs locaux (pp. 4-5) « Activités durables » (p. 10) Ressources mobilisées Section « La force du partenariat », et notamment " La Société affiche e régulièrement de solides résultats [...] Durant l'exercice 12, elle a o mobilisé 2,7 milliards de dollars de prêts syndiqués » (p. 61 du côté E envers de ce rapport) Gouvernance « IFC et la déontologie institutionnelle » (p. 35) Empreinte carbone " Engagement en matière d'empreinte écologique » (pp. 40-41) Émissions de carbone (p. 40) :44 650 tonnes d'équivalent de la Société CO2 pour l'exercice 2012 Notre examen visait à assurer dans une Nous avons pour mission d'exprimer une les Normes de déclaration ont été appliquées mesure limitée1 que : opinion sur les Indicateurs et les Déclara- ou pour établir le bien-fondé des Déclarations. 1. les Indicateurs ont été préparés tions fondée sur notre examen. Notre • Au niveau du groupe, nous avons conformément aux normes de déclaration examen a été réalisé conformément à la appliqué des procédures d'analyse et de l'information applicables en 2012 (les norme ISAE 3000 (International Standard vérifié, par sondages, les calculs et le « Normes de déclaration »), qui recouvrent on Assurance Engagements) de l'IFAC4. rapprochement des Indicateurs. les instructions, procédures et directives Notre indépendance est définie par le code • Nous avons réuni les documents sur établies par IFC pour chaque indicateur, et de déontologie professionnelle de l'IFAC. la base desquels les Indicateurs ou les qui sont récapitulées dans le Rapport Déclarations sont fondés, tels que les annuel, en ce qui concerne les indicateurs rapports préparés, notamment, pour les relatifs aux Engagements par catégorie réunions des administrateurs ou d'autres environnementale et sociale (p. 28 du côté En vue de présenter une opinion, nous réunions, les accords de prêts, les exposés envers de ce rapport) et à l'Efficacité des avons procédé à l'examen ci-après : et rapports internes et externes, ou les investissements et des services-conseil au • Nous avons évalué les Normes de décla- résultats d'enquêtes. plan du développement (p. 25), et sur le site ration, ainsi que les directives et principes • Nous avons examiné la présentation de Internet d'IFC ; applicables pour déterminer leur pertinence, l'Information et des Indicateurs dans le 2. les Déclarations ont été présentées leur exhaustivité, leur neutralité et Rapport annuel ainsi que les notes corres- conformément à la« Politique d'information leur fiabilité. pondantes sur les méthodes suivies. d'IFC », qu'il est possible de consulter sur le • Nous avons examiné le contenu du site Internet d'IFC2 et aux principes de perti- Rapport annuel pour identifier les princi- nence, d'exhaustivité, de fiabilité et aussi de pales déclarations concernant les domaines neutralité et de clarté tels que définis par les du développement durable énoncés plus Notre examen s'est limité aux Déclarations normes internationales3. haut. et aux Indicateurs identifiés dans le tableau IFC a la responsabilité de préparer les • Au niveau du groupe, nous avons eu des précédent, à l'exclusion d'autres informa- Indicateurs et Déclarations afin de fournir entretiens avec plus de 25 personnes tions présentées dans le Rapport annuel. des informations sur les Normes de décla- responsables de la déclaration des informa- Nos sondages ont donné uniquement ration et d'établir le Rapport annuel. tions pour évaluer la mesure dans laquelle lieu à l'examen de documents et à des 1 Un degre d'assurance plus poussé aurait exigé des travaux plus importants. 2 http://www.ife.org/ifcext/disclosure.nsf/content/disclosure_policy 3 ISAE 3000 de lIFAc, Global Reporting Initiative (GRI), ou AA1000 Accountability Standard. 4 ISAE 3000 « Assurance Engagement other than reviews of historical data », International Federation of Accountants, International Audit and Assurance Board, décembre 2003. 44 Rapport annuel 2012 d'IFC entrevues au siège d'IFC à Washington. dans ce domaine d'intervention, en vue de Paris-La Défense (France), 20 août 2012 À l'intérieur du périmètre d'étude couvert les communiquer ultérieurement. par la présente déclaration, nous n'avons Auditeurs indépendants participé à aucune activité avec les parties ERNST & YOUNG et Associés prenantes extérieures, les clients ou les bureaux d'IFC situés dans les pays, ni IFC donne des informations sur les réalisé aucun test ou entretien destiné à méthodes suivies pour établir les Indicateurs ÈEI ERNST& YOUNG vérifier la validité des informations relatives dans les commentaires joints aux données Qualityln Everything We Do à des projets particuliers publiées ou dans les sections correspon- dantes et sur le site web d'IFC (la liste des liens est donnée p. 66 du côté envers de ce Eric Duvaud rapport). Associé, Technologies propres et développement durable En ce qui concerne les Normes de décla- ration et les directives et principes de prépa- ration des Déclarations, nous présentons Nous attirons l'attention sur le fait qu'IFC a les commentaires suivants: accompli des progrès en ce qui concerne le renforcement de ses contrôles internes relatifs à « l'efficacité au plan du dévelop- pement des services-conseil " et à IFC présente des informations sur la viabilité « l'empreinte carbone ». Nous remarquons de son propre impact et sur l'impact, les toutefois que la Société gagnerait à réalisations et les risques environnementaux renforcer et à établir de façon plus formelle et sociaux des projets qu'elle finance direc- les méthodes de présentation de l'infor- tement ou par le biais d'intermédiaires mation et les contrôles internes utilisés pour financiers. Ce niveau de communication l'indicateur concernant « les investissements d'information est comparable à celui des climatiques » et pour la composante environ- autres banques multilatérales de dévelop- nementale et sociale (E&S) des résultats au pement. IFC fait un effort particulier pour plan du développement des services évaluer ses résultats au plan du dévelop- d'investissement. En particulier, il convien- pement, notamment par le biais de son drait de mieux formaliser le processus Système de suivi des réalisations au plan du d'actualisation des évaluations des risques développement (DOTS) et au moyen des E&S afin de garantir que les informations objectifs de développement qu'elle a utilisées pour évaluer la performance entrepris de définir et de tester (voir p. 18). environnementale et sociale des projets soient bien toujours les plus récentes. Les Indicateurs couvrent les activités d'IFC les plus pertinentes. La couverture effective Sur la base de notre examen, nous n'avons Le Conseil d'administration d'IFC a fait de chaque indicateur est indiquée dans les relevé aucune anomalie qui nous permettrait préparer ce rapport annuel conformément commentaires joints aux données dans le de penser que : aux statuts de la Société. M. Jim Yong Kim, Rapport annuel. En particulier, concernant • les Indicateurs n'ont pas été présentés, président d'IFC et de son Conseil d'admi- les évaluations du DOTS, aucune note n'est en ce qui concerne tous les points impor- nistration, a soumis ce rapport ainsi que les fournie actuellement pour les résultats au tants, conformément aux Normes de états financiers vérifiés y afférents au plan du développement obtenus par les Déclaration ; Conseil des gouverneurs. Les Administra- investissements d'IFC dans le domaine • les Déclarations n'ont pas été présentées, teurs constatent avec satisfaction que, d'intervention Financement du commerce. en ce qui concerne tous les points impor- durant l'exercice clos le 30 juin 2012, IFC a Compte tenu de l'importance croissante des tants, conformément à la « Politique accru sa contribution à un développement activités Financement du commerce dans d'information d'IFC » et aux principes de durable par le biais de ses activités de son portefeuille, la Société a commencé à pertinence, d'exhaustivité, de neutralité, services-conseil et de ses opérations de déployer un cadre DOTS destiné à évaluer de clarté et de fiabilité définis par les financement de projets dans le cadre du les résultats au plan du développement normes internationales. secteur privé. 45 Déclaration du Panel d'examen par les parties prenantes au sujet du Rapport annuel 2012 Il y a trois ans, IFC a établi à titre expéri- remboursement des frais de déplacement les résultats, en particulier son travail actuel mental le premier Panel d'examen de pour certains d'entre eux, les membres du de mesure des impacts sur le développement; son Rapport annuel 2010 par les parties Panel n'ont reçu aucun autre paiement. ils encouragent IFC à accélérer ces efforts. prenantes. Cet exercice a permis d'iden- Le Panel se félicite également du travail de tifier certains sujets d'inquiétude pour conseil et d'accompagnement mené par IFC les parties prenantes extérieures, tout en auprés des entreprises privées afin de les favorisant des échanges instructifs et une Le panel était composé des experts suivants aider à avoir un fonctionnement plus viable, meilleure compréhension mutuelle entre • Arvind Ganesan, Director, Business and plus éthique et plus transparent. Ces IFC et les membres du Panel. Le Panel est Human Rights, Human Rights Watch pratiques montrent comment IFC expéri- actuellement composé de huit experts qui • Marina Gorbis, Executive Director, mente et innove en collectant les enseigne- apportent différents regards extérieurs sur la Institute for the Future ments tirés de l'expérience, en sollicitant des manière dont la Société pourrait améliorer le • Daniel Kress, Deputy Director, Health retours d'information et des avis, et en Rapport annuel pour mieux rendre compte Economics, Bill & Melinda Gates Foundation affinant les pratiques et les processus. du travail complexe qu'elle accomplit en • Sabine Miltner, Managing Director, Le Panel encourage IFC à inclure dans le parlant à la fois des arbitrages, des Sustainability, Deutsche Bank AG rapport des exemples de ces activités, en opportunités et des résultats. • Shalini Nataraj, Vice President, plus du travail directement lié aux projets. Programs, Global Fund for Women De l'avis du Panel, la nouvelle section .Ruth Rosenbaum, Executive Director, ajoutée au début du rapport et décrivant Center for Reflection, Education and Action les réalisations des cinq dernières années (CREA) - sous l'impulsion du Vice-président et taires du Panel précédent, IFC a développe • Faiza Shaheen, Senior Researcher, New Directeur général Lars Thunell - donne une ses échanges avec le Panel de plusieurs Economics Foundation vision plus claire des stratégies, du rôle maniéres:1) au lieu de définir un autre • Ken Wilson, Executive Director, The et des réalisations d'IFC par rapport aux ensemble de questions essentielles, le Panel Christensen Fund éditions précédentes. Il serait souhaitable a approfondi celles développées par IFC et qu'IFC continue de replacer les activités de son Conseil ; 2) il a entamé un dialogue avec l'année écoulée dans une perspective à plus deux directeurs d'IFC (Bill Bulmer, directeur long terme et en intégrant un récapitulatif du Département de l'environnement, des IFC a sélectionné les questions suivantes, des principaux résultats et enseignements questions sociales et de la gouvernance, et qui ont été approfondies par le Panel : tirés du plan stratégique d'IFC et de son Nigel Twose, directeur chargé de l'impact • Promotion d'une croissance solidaire et modèle économique au fil de son évolution. sur le développement) et un vice-président du développement humain (Jingdong Hua, vice-président chargé de • Emploi la trésorerie, des prêts syndiqués et des • Investissements Sud-Sud et financement technologies de l'information) au sujet d'acti- du commerce • Les questions essentielles devraient vités importantes pour plusieurs questions • Changement climatique être examinées sur une plus longue période essentielles ; et 3) il a commencé à travailler • Mobilisation de fonds par le biais de et reliées à la fois aux leçons tirées et aux avec IFC plus tôt sur le rapport en révisant I'Asset Management Company d'IFC et de résultats obtenus afin d'enrichir le compte le projet de plan. Par ailleurs, IFC a sollicité l'activité Prêts syndiqués rendu du travail d'IFC sur l'année. l'avis du Panel sur les moyens qu'il verrait • Il serait souhaitable de fonder les d'enrichir le processus d'examen. résultats sur les données de plus d'une IFC a retenu les services d'un animateur année afin de disposer d'enseignements, neutre pour gérer le processus de parti- Le Panel a apprécié le ton et la franchise de de tendances et d'impacts instructifs. cipation. Le Panel est composé d'experts l'équipe d'IFC - en particulier des directeurs • IFC est soumise à de nombreuses forces recrutés pour un mandat d'un an renou- et du vice-président qui ont parlé de leur contradictoires à l'intérieur de son porte- velable. Ils ont participé à deux téléconfé- travail et partagé leurs points de vue, ainsi feuille, liées aux questions d'une croissance rences et à une journée de réunion où ils que du directeur chargé de la production moins émettrice de carbone, d'une crois- ont approfondi les questions essentielles, du Rapport annuel, Bruce Moats. Les sance solidaire qui profite aux femmes et aux suggéré des améliorations au projet de experts membres du Panel depuis plusieurs plus démunis, et de l'intensité capitalistique plan et au premier projet de rapport, et années ont indiqué qu'ils avaient beaucoup des emplois. La Société devrait décrire évalué la réactivité d'IFC en examinant la appris sur IFC, ce qui leur permettait de plus précisément comment ces questions version quasi-finale du rapport. Le Panel formuler des avis plus nuancés et ciblés. sont interconnectées et comment elle gère n'a pas approuvé ni avalisé le Rapport Les membres du Panel se sont dits d'accord ces arbitrages. annuel 2012 mais il a approuvé la présente pour améliorer le processus d'examen par les • Le rapport de cette année donne une déclaration du Panel des parties prenantes. parties prenantes afin que le Panel continue description plus complète des grands La plupart de ses membres ont choisi de d'apporter des informations utiles à IFC. types d'activités, en particulier des recevoir de modestes honoraires en contre- Les membres du Panel saluent les initia- services-conseil ; le Panel encourage IFC partie de leurs services. En dehors du tives prises par IFC pour suivre et mesurer à poursuivre dans cette voie. 46 Rapport annuel 2012 d'IFC Performance financière Résumé de la performance financière d'IFC Le revenu net d'IFC est soumis à un certain nombre de facteurs qui peuvent faire fluctuer les résultats financiers d'une année sur l'autre. L'environnement général du marché influe de façon importante sur la performance financière d'IFC. Le tableau suivant récapitule les principaux éléments composant le revenu net et le revenu étendu d'IFC, ainsi que les facteurs auxquels ces éléments sont soumis et qui influent sur le niveau et la variabilité du revenu net et du revenu étendu d'une année sur l'autre Revenu net Rendement des actifs porteurs d'intérêts Situation du marché, notamment le niveau des spreads et le degré de concurrence. Sont également inclus dans les revenus des prêts les intérêts non comptabilisés et les intérêts recouvrés sur des prêts précédemment à intérêts non comptabilisés, et les revenus des participations à des prêts individuels. Revenu des actifs liquides Gains et pertes réalisés et non réalisés sur les portefeuilles d'actifs liquides, qui dépendent de facteurs externes tels que les taux du marché et la liquidité de certaines classes d'actifs à l'intérieur du portefeuille d'actifs liquides. Revenu du portefeuille de participations Performance du portefeuille de participations en capital (principalement les plus-values réalisées, les dividendes, en capital les dépréciations pour perte de valeur, les gains sur les échanges non monétaires et les gains et pertes non réalisés sur les participations en capital). Provisions pour pertes sur les prêts et Évaluation des risques associés aux emprunteurs et probabilité de défaut et de perte en cas de défaut. les garanties Autres revenus et dépenses Niveau des services-conseil fournis par IFC à ses clients, niveau des dépenses afférentes aux prestations de retraite et autres versées au personnel, et budgets administratif et autres approuvés. Gains et pertes sur les autres instru- Principalement, différences entre les changements enregistrés dans les justes valeurs marchandes des emprunts, ments financiers ne faisant pas l'objet de y compris le spread de crédit d'IFC, et les instruments dérivés associés, et les gains non réalisés associés au transactions, comptabilisés à leur juste portefeuille d'investissements, notamment les options de vente, les bons de souscription et les options d'achat valeur marchande d'actions qui dépendent en partie du climat mondial pour les marchés émergents. La valeur de ces titres est calculée au moyen de modèles développés en interne ou de méthodes utilisant des facteurs observables ou non. Dons à l'IDA Niveau des dons à l'IDA approuvés par le Conseil des Gouverneurs. Autres composantes du revenu global Gains et pertes non réalisés sur des Climat mondial pour les participations en capital sur les marchés émergents et performances individuelles des titres de participation de sociétés cotées entreprises. La valeur de ces participations est calculée au moyen des cours du marché non ajustés et celle des et des titres de dette comptabilisés titres de dette au moyen de modèles développés en interne ou de méthodes utilisant des facteurs observables comme étant disponibles à la vente ou non. Gains et pertes actuariels nets non Rendement des actifs de régimes de retraite et principales hypothèses sur lesquelles reposent les prévisions de constatés et coûts non constatés des prestations futures à verser, notamment les taux d'intérêt du marché, l'expérience passée et l'estimation faite par la prestations futures au titre de régimes direction de l'évolution du coût des prestations futures et de la situation économique. d'avantages sociaux 47 IFC a déclaré un revenu avant dons à l'IDA de 1 658 millions de dollars pour l'exercice 12, contre 2 179 millions de dollars pour l'exercice clos le 30 juin 2011 (exercice 11) et 1 946 millions de dollars pour l'exercice clos le 30 juin 2010 (exercice 10). La diminution du revenu avant dons à l'IDA sur l'exercice 12 par rapport à l'exercice 11 s'explique principalement par i) la baisse du revenu non réalisé des placements ne faisant pas l'objet de transactions et des autres instruments financiers ne faisant pas l'objet de transactions comptabilisés à leur juste valeur marchande ; ii) l'augmentation des dépréciations pour perte de valeur autre que temporaire sur les participations en capital et les titres de dette ; iii) la diminution du revenu des actifs liquides ; iv) la hausse des provisions pour pertes sur prêts et garanties ; et v) la hausse des dépenses administratives partiellement compensées par: i) l'augmentation des gains réalisés sur les participations en capital et des gains sur les échanges non monétaires ; ii) la baisse des dépenses consacrées aux services-conseil, nettes du revenu des services-conseil ; et iii) la hausse des plus-values et moins-values monétaires sur les transactions en devises. Les dons à l'IDA se sont élevés à 330 millions de dollars sur l'exercice 12, contre 600 millions de dollars sur l'exercice 11 et 200 millions de dollars sur l'exercice 10. En conséquence, le revenu net total s'est établi à 1 328 millions de dollars pour l'exercice 12, contre 1 579 millions de dollars pour l'exercice 11 et 1 746 millions de dollars pour l'exercice 10. Le revenu net (ou la perte nette) d'IFC pour chacun des cinq derniers exercices clos le 30 juin est présenté ci-dessous (en millions d'USD) REVENU (PERTE) NET POUR CHACUN DES CINO DERNIERS EXERCICES CLOS LE 30 JIN Millions d'USD 2012 $1 328 2011 $1 579 2010 $1 746 2009 $(1 51) 2008 $1 547 48 Rapport annuel 2012 d'IFC Le tableau ci-dessous contient les principales données financières des cinq derniers exercices (en millions de dollars, sauf indication contraire) : PRINCIPALES DONNÉES FINANCIÈRES 2012 2011 2010 2009 2008 Millions de dollars, au 30 juin, date de clôture des exercices Résultats nets, principales données: Revenu des prêts et garanties $ 938 $ 877 $ 801 $ 871 $ 1 065 (Constitution) reprise de provisions pour pertes sur prêts et garanties (117) 40 (155) (438) (38) Revenu (perte) des participations 1 457 1 464 1 638 (42) 1 688 Dont : Plus-values réalisées sur les participations 2000 737 1 290 990 1 219 Plus-values sur les échanges non monétaires 3 217 28 14 177 Plus-values (moins-values) non réalisées sur les participations comptabilisées à leur juste valeur (128) 454 240 (299) 12 Dividendes et participations aux bénéfices 274 280 285 311 428 Pertes de valeur autres que temporaires (692) (218) (203) (1 058) (140) Commissions et autres - (6) (2) - (8) Revenu des titres de dette 81 46 108 71 163 Revenu des opérations sur actifs liquides 313 529 815 474 473 Coûts des emprunts (181) (140) (163) (488) (782) Autre revenus Commissions de service 60 88 70 39 58 Services-conseil 269 - - - - Divers 119 134 106 114 55 Autre dépenses Dépenses administratives (798) (700) (664) (582) (549) Services-conseil (290) (153) (108) (134) (150) Dépenses au titre du plan de retraite et autres prestations aux retraités (96) (109) (69) (34) (3) Divers (23) (19) (12) (14) (3) Plus-values (moins-values) monétaires sur les transactions en devises 145 (33) (82) 10 (39) Revenu (perte) avant plus-values (moins-values) nettes au titre d'autres instruments financiers ne faisant pas l'objet de transactions comptabilisés à leur juste valeur et avant dons à l'IDA 1 877 2 024 2 285 (153) 1 938 Revenu (perte) au titre d'autres instruments financiers ne faisant pas l'objet de transactions (219) 155 (339) 452 109 Dont : Plus-values réalisées 11 63 5 - - Plus-values sur les échanges non monétaires 10 22 6 45 - Plus-values (moins-values) latentes (240) 70 (350) 407 109 Revenu avant dons à l'IDA 1 658 2 179 1 946 299 2047 Dons à l'IDA (330) (600) (200) (450) (500) Revenu (perte) net(te) $ 1 328 $ 1 579 $ 1 746 $ (151) $ 1 547 Bilan consolidé, principales données: Total, actif $75 761 $68 490 $61 075 $51 483 $49 471 Portefeuille de liquidités (hors produits dérivés) 29721 24517 21 001 17 864 14622 Investissements 31 438 29934 25944 22214 23319 Emprunts utilisés et en cours, avec prise en compte des variations de la juste valeur 44665 38 211 31 106 25 711 20 261 Total capitaux propres $20580 $20 279 $18359 $16 122 $18 261 Dont : Bénéfices non affectés mis en réserve $17373 $16032 $14307 $12251 $12366 Bénéfices affectés mis en réserve 322 335 481 791 826 Capital social 2372 2369 2369 2369 2366 Montants cumulés des autres composantes du revenu global (AOCI) 513 1 543 1 202 711 2 703 49 2012 2011 2010 2009 2008 Au 30 juin, date de clôture des exercices Ratios financiers : Rendement de l'actif moyen (base GAAP)2 1,8% 2,45% 3,1 % (0,3)0% 3,40% Rendement de l'actif moyen (base non-GAAP) 2,8% 1,8e% 3,8/% (1,1) % 3,75% Rendement des capitaux propres moyens (base GAAP)4 6,5 % 8,2 % 10,1 % (0,9) % 9,6 % Rendement des capitaux propres moyens (base non-GAAP)' 9,9 % 6,0% 11,8 % (3,0) % 9,0 % Encaisses et placements immédiatement disponibles en pourcentage des besoins estimés de liquidités pour les trois prochains exercices 77% 83% 71 % 75/% 625% Niveau de liquidité des financements extérieurs' 327 % 266 % 190% 163 0/ 96 / Ratio d'endettement' 2,7:1 2,6:1 2,2:1 2,1:1 1,6:1 Total des provisions pour pertes sur prêts rapporté à l'ensemble du portefeuille décaissée 6,6 % 6,6 % 7,4 % 7,4 % 5,5 % Mesure du capital : Ratio du capital rapporté aux actifs pondérés des risques' n/a n/a n/a 44 % 48 % Montant total des ressources nécessaires (USD milliards) 15,5 14,4 12,8 10,9 10,4 Montant total des ressources disponibles (USD milliards)" 19,2 17,9 16,8 14,8 15,0 Capital stratégique" 3,7 3,6 4,0 3,9 4,6 Capital stratégique utilisable" 1,8 1,8 2,3 2,3 3,1 Capital stratégique utilisable en pourcentage des ressources totales disponibles 9 % 10 % 14 % 16 % 21 % 1 Certains ratios financiers (voir ci-dessous) font abstraction des effets des plus-values ou des moins-values latentes au titre d'investissements, d'autres instruments financiers ne faisant pas l'objet de transactions, d'AOCI et de l'impact des entités à détenleurs de droits variables consolidées (EDDV). 2 Revenu net pour l'exercice en pourcentage de la moyenne des actifs à la fin de l'exercice considéré et de l'exercice précédent. 3 Revenu net faisant abstraction des plus-values ou des moins-values latentes au titre d'investissements comptabilisés à leur juste valeur, du revenu des EDDV consolidées et des plus-values su moins-values nettes au litre d'instruments financiers ne faisant pas l'objet de transactions comptabilisés à leur juste valeur, en pourcentage des participations et des prêts décaissés (nets de toute provision) au coût historique, des liquidités (hors mises en pension) at d'autres actifs calculés selon la moyenne de l'exercice en cours et de l'exercice précédent. 4 Revenu net pour l'exercice en pourcentage de la moyenne du total des capitaux propres (abstraction faite des paiements effectués au titre des souscriptions en cours) à lafin de l'exercice considéré et de l'exercice précédent. 5 Revenu net faisant abstraction des plus-values ou des moins-values latentes au titre d'invesissements comptabilisés à leur juste valeur, du revenu des EDDV consolidées et des plus-values ou moins-values nettes au litre d'instruments financiers ne faisant pas l'objet de transactions comptabilises à leur juste valeur, en pourcentage du capital appela et des bénéfices non distribues (avant certaines plus-values ou moins-values latentes et abstraction faite des affectations cumulatives pas encore imputées) calculés selon la moyenne de l'exercice en cours et de l'exercice précédent. 6 Lobjectif d'IFc est de maintenir un niveau minimum de liquidités, constituées par le produit de financements extérieurs représentant au moins 65 % de la somme de : i) 100 % des prêts privilégiés engagés mais non décaissés il) 30 0% des garanties engagées ; et iii) 30 % des engagements au titre des produits de gestion des risques des clients. 7 Le rapport entre, d'une part, la somme de l'encours des emprunts et de l'encours des garanties et, d'autre part, la somme du capital souscrit et des bénéfices non distribués et non affectés (moins le montant cumulé des plus-values et des moins-values non réalisées au titre des prêts, des participations et d'autres instruments financiers n'ayant pas fait l'objet de transactions, enregistrés à leur juste valeur dans le revenu net) à la fin de l'exenrcice. 8 Le ratio entre les réserves totales pour pertes sur prêt et le portefeuille total de prêts décaissés est défini comme étant les réserves pour pertes sur prêts exprimées en pourcentage du portefeuille total des prêts décaissés à la fin de l'exercice. 9 Le ratio entre le capital (y compris le capital libéré, les bénéfices mis en réserve et les provisions générales pour pertes sur prêts) et les actifs pondérés des risques, inscrits au bilan et hors bilan. Le ratio ne comprend pas les bénéfices affectés mis en réserve inscrits au poste « total capitaux propres » du bilan consolidé d'IFc. Le conseil d'administration d'IFc a approuvé le recours à une méthode de calcul économique du capital axée sur les risques à partir de l'exercice achevé le 30 juin 2008 (Ex. 08). L'utilisation parallèle du ratio fonds propres/actif pondérés des risques a été abandonnée. 10 Le capital minimum requis pour maintenir la notation AAA d'IFC. Il correspond à l'agrégation des normes de capital économique basées sur les risques pour chaque classe d'actifs au sein de la Société. 11 Le capital libéré augmenté des bénéfices mis en réserve, nets des bénéfices affectés mis en réserve, plus provisions générales et spécifiques pour pertes sur les prêts. Indique le niveau de ressources disponibles compte tenu des normes de capital économique d'IFC basées sur les risques. 12 Le montant total des ressources disponibles moins le total des ressources requises. 13 90 % du total des ressources disponibles moins le total des ressources requises. 50 Rapport annuel 2012 d'IFC PROGRAMME D'INVESTISSEMENT Engagements Durant l'exercice 12, le total des engagements s'est monté à 20 358 millions de dollars contre 18 660 millions de dollars pour l'exercice 11, soit une augmentation de 9 %. Ce total comprend 15 462 millions de dollars d'engagements d'IFC (12 186 millions de dollars pour l'Ex. 11) et 4 896 millions de dollars de ressources mobilisées (6 474 millions de dollars pour l'Ex. 11). Durant les exercices 12 et 11, les engagements et les ressources mobilisées comportaient les éléments suivants (USD millions) Ex. 12 Ex. Il Total des engagements' $20358 $18660 Engagements d'l FC Prêts $ 6668 $ 4991 Participations 2282 1 968 Garanties : Programme de financement du commerce mondial 6004 4638 Divers 398 529 Gestion des risques des clients 110 60 Total des engagements d'IFC $15462 $12 186 Ressources mobilisées Participations aux prêts, prêts parallèles et autres mobilisations Participations aux prêts $ 1 764 $ 3457 Prêts parallèles 927 1 127 Autre mobilisations 814 134 Total des participations aux prêts, des prêts parallèles et des autres mobilisations $ 3505 $ 4718 AMC Fonds de recapitalisation, créances subordonnées $ 215 $ 252 Fonds de recapitalisation, participations 24 113 Fonds ALAC 190 85 Fonds de recapitalisation pour lAfrique 8 4 Total AMC $ 437 $ 454 Autre initiatives Programme de liquidité pour le commerce mondial et Programme de financement des produits de première nécessité $ 850 $ 1 050 Mécanisme d'appui à l'infrastructure en situation de crise 63 252 Mobilisations au titre de partenariats public-privé (PPP) 41 - Total des autres initiatives $ 954 $ 1 302 Montant total des ressources mobilisées $ 4896 $ 6474 1 Les engagements en titres de créance sont inclus dans les prêts et les prises de participation en fonction de leurs principales caractéristiques. Ratio de mobilisation des ressources Le ratio de mobilisation des ressources se définit de la façon suivante Participations aux prêts + prêts parallèles + autres mobilisations + investissements d'entités autres qu'IFC inclus dans les produits structurés de financement répondant aux critères de mobilisation des ressources + engagements d'entités autres qu'IFC au titre des initiatives d'IFC + investissements d'autres entités qu'IFC engagés dans les fonds gérés par AMC + mobilisation au titre des PPP Engagements (investissements d'IFC + part d'IFC dans les produits structurés de financement + engagements d'IFC dans les initiatives + investissements d'IFC engagés dans les fonds gérés par AMC) Pour chaque dollar qu'elle a engagé, IFC a mobilisé (participations aux prêts, prêts parallèles et autres mobilisations de ressources, partie non-IFC des produits structurés de financement, engagements d'entités autres qu'IFC dans les initiatives et investissements d'autres entités qu'IFC dans les fonds gérés par AMC) 0,32 dollar durant l'exercice 12 (0,53 dollar au cours de l'exercice 11). 51 AMC Les activités des fonds gérés par AMC au 30 juin 2012 et au 30 juin 2011 peuvent être récapitulées comme suit (en millions de dollars sauf indication contraire) Fonds de Fonds de Fonds de Fonds de recapitalisation, recapitalisation, recapitalisation recapitalisation des participations créances sub. Fonds ALAC pour l'Afrique banques russes Total Actifs gérés au 30 juin 2012 $1 275 $1 725 $1 000 $182 $275 $4 457 Provenant d'IFC 775 225 200 - 125 1,325 Provenant d'autres investisseurs 500 1 500 800 182 150 3 132 Pour l'exercice clos le 30 juin 2012 : Engagements du Fonds en faveur des bénéficiaires Provenant d'IFC 36 32 48 - - 116 Provenant d'autres investisseurs 24 215 190 8 - 437 Décaissement des investisseurs en faveur du Fonds Provenant d'IFC 62 28 52 - - 142 Provenant d'autres investisseurs 40 186 208 14 - 448 Décaissements du Fonds 97 208 174 il - 490 Décaissements du Fonds (nombre) 6 2 8 3 - 19 Fonds de Fonds de Fonds de Fonds de recapitalisation, recapitalisation, recapitalisation recapitalisation des participations créances sub. Fonds ALAC pour l'Afrique banques russes Total Actifs gérés au 30 juin 2011: $1 275 $1 725 $1 000 $55 $- $4 055 Provenant d'IFC 775 225 200 - - 1 200 Provenant d'autres investisseurs 500 1 500 800 55 - 2 855 Pour l'exercice clos le 30 juin 2011 : Engagements du Fonds en faveur des bénéficiaires Provenant d'IFC 168 38 21 - - 227 Provenant d'autres investisseurs 109 252 85 4 - 450 Décaissement des investisseurs en faveur du Fonds Provenant d'IFC 214 47 17 - - 278 Provenant d'autres investisseurs 138 316 64 1 - 519 Décaissements du Fonds 344 359 78 - - 781 Décaissements du Fonds (nombre) 4 3 4 - 1l SERVICES-CONSEIL Au 30 juin 2012, le portefeuille de services-conseil d'IFC se montait à 894 millions de dollars contre 822 millions de dollars au 30 juin 2011. Au 30 juin 2012 et au 30 juin 2011, la répartition du portefeuille de services-conseil par domaines d'intervention se présentait de la façon suivante (USD millions) Services-conseil pour des Accès aux Climat de Partenariats entreprises financements l'investissement public-privé durables Portefeuille actif au 30 juin 2012 $296 $226 $106 $266 Portefeuille actif au 30 juin 2011 $293 $204 $91 $234